第一章金融工程概述
单选题
1. 下面哪项不属于金融工程进行风险管理的范畴。（）
A. 转移风险
B. 分散风险
C. 以上都是
D. 消灭风险
正确答案： [D ]
2. 下面哪句话不正确？（）
A. 从宏观上看，虽然风险从一部分人身上转移到另一部分人身上，在总体上并没有消除
B. 风险是有害的，因此一定要消灭风险
C. 从微观看，风险的转移意味着风险在市场交易者之间进行了合理配置，提高了市场参与者的总体效用，活跃了金融市场交易。
D. 现实中，既有风险厌恶者，也有风险偏好者和风险中性者，风险偏好者愿意承担一些风险并以此赚取利润。
正确答案： [B ]
3. 对于“不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里”这句话，下面哪项不正确（）
A. 是传统的投资理论中关于分散投资的思想
B. 这个说法有其合理性
C. 这个说法只是一种经验判断，毫无根据
D. 说明人们已经认识到分散投资的必要性，却不知道如何分散投资
正确答案： [C ]
4. 关于马柯维茨的证券投资组合理论，下面哪项不正确（）。
A. 模型十分完美
B. 运用数学模型确定了选择证券种类的方法
C. 解决了一笔投资分散到什么程度、每一种组合中包含几种证券、每种证券占多大比例以及如何选定这些证券等问题
D. 组合的风险状况取决于组合内证券之间的风险相关关系
正确答案： [A ]
5. 马柯维茨模型具有哪些缺陷。（）
A. 假设前提不符合现实
B. 模型计算比较困难
C. 数据难以获取
D. 以上都是
正确答案： [D ]
1. 下面哪项属于金融工程管理风险的优势。（）
A. 具有更高的准确性和时效性
B. 具有成本优势
C. 具有灵活性
D. 以上都是
正确答案： [D ]
2. 下面哪项不属于金融工程管理风险的优势。（）
A. 具有更高的准确性和时效性
B. 具有成本优势
C. 能够消除风险
D. 具有灵活性
正确答案： [C ]
3. 金融工程产生的思想基础是（）。
A. 现代金融理论的发展
B. 金融创新理论
C. 马柯维茨证券投资组合理论
D. 国际经济环境的变化
正确答案： [A ]
4. 下面哪一项不正确（）。
A. 金融工程是20世纪80年代才开始成为一门独立的金融学科的
B. 金融工程的思想却早在两三千年前就开始出现，其实践活动自那时起就一直在持续进行
C. 金融工程的思想在20世纪80年代才开始出现
D. 古希腊时期人们已有期权的思想萌芽
正确答案： [C ]
5. 下列几项中，能说明人们在很早以前就有期权思想萌芽的是（）。
A. 亚里士多德《政治学》一书载有古希腊一名智者以预定橄榄榨油机租金价格而获利
B. 欧洲16世纪“郁金香球茎热”
C. 农产品和工业品的保值
D. 以上都是
正确答案： [D ]
（）提出了关于资产的当前价值等于其未来现金流贴现值之和的思想。
A. 本杰明?格兰罕姆
B. 弗里德里克?麦考莱
C. 欧文?费雪
D. 哈里?马柯维茨
正确答案： [C ]
2. （）开创了证券分析史的新纪元，其理论被当时的证券业奉为“证券业的圣经”。
A. 《证券分析》
B. 《资本成本、公司财务与投资理论》
C. 《政治学》
D. 《证券组合分析》
正确答案： [A ]
3. 所谓“有效的投资组合”就是（）。
A. 收益固定时方差（风险）最小的证券组合
B. 方差（风险）固定的情况下收益最大的证券组合
C. 以上都是
D. 以上皆非
正确答案： [C ]
4. 下面哪一项不属于夏普的理论（）。
A. 投资者的有效投资组合必定是“无风险证券”与“市场组合”的某种组合
B. 市场组合只与市场本身的构成有关，与其他因素无关
C. 每一个别有价证券的风险也就被分为两个部分：系统风险和非系统风险
D. 在完善的金融市场上，所有金融产品的价格应该使得在这个市场体系中不存在可以让投资者获得无风险利润的机会
正确答案： [D ]
5. 下面哪一项不正确（）。
A. 无套利分析方法，构造一种包含衍生产品头寸和标的股票头寸的无风险证券组合，在无套利机会的条件下，该证券组合的收益必定为无风险利率
B. 可以建立无风险证券组合的原因是股票价格和衍生品价格都受同一种基本的不确定性的影响：即基础资产价格的变动
C. 在任意一个短时期内，看涨期权的价格与标的股票价格正相关，看跌期权价格与标的股票价格负相关
D. 在非常短的时期无风险证券组合的收益不一定是无风险利率
正确答案： [D ]
1. 根据金融工具未来现金流的特征，运用恰当的贴现率将这些现金流贴现成现值。这种方法是（）。
A. 绝对定价法
B. 相对定价法
C. 一般定价法
D. 以上皆非
正确答案： [A ]
2. 利用基础产品价格与衍生产品价格之间的内在关系，直接根据基础产品价格求出衍生产品价格。这种方法是（）。
A. 绝对定价法
B. 相对定价法
C. 一般定价法
D. 以上皆非
正确答案： [B ]
3. （）大多使用绝对定价法。
A. 股票
B. 债券
C. 以上都是
D. 以上皆非
正确答案： [C ]
4. （）大多使用相对对定价法。
A. 股票
B. 债券
C. 衍生品
D. 以上皆非
正确答案： [C ]
5. 下面哪一项不属于绝对定价法的缺点（）。
A. 金融工具未来的现金流难以确定
B. 非常贴近市场
C. 恰当的贴现率难以确定
D. 贴现率既取决于金融工具风险的大小，还取决于人们的风险偏好，很难衡量
正确答案： [B ]
1. 下面哪一项不属于相对定价法的优点（）。
A. 比较直观，也便于理解
B. 定价公式中没有风险偏好等主观的变量，比较容易测度
C. 非常贴近市场
D. 以上皆非
正确答案： [A ]
2. 相对定价法的缺点是（）。
A. 金融工具未来的现金流难以确定
B. 恰当的贴现率难以确定
C. 容易产生套利行为
D. 以上都是
正确答案： [C ]
3. 下面哪句话不正确（）。
A. 关于如何确定恰当的贴现率，至今远未形成定论。
B. 相对定价法并不关心基础产品价格的确定
C. 相对定价法把基础产品的价格假定为内生变量
D. 衍生品定价主要采用相对定价法
正确答案： [C ]
4. 市场不存在摩擦，即（）。
A. 没有交易成本
B. 没有保证金要求
C. 没有卖空限制
D. 以上都是
正确答案： [D ]
5. 现实中一般（）的市场接近完全竞争市场这一假设。
A. 规模较小
B. 交易品种较少
C. 规模较大，交易品质较成熟
D. 以上皆非
正确答案： [C ]
1. 全球经济环境的变化为金融工程的产生提供了()。
A. 技术支持
B. 外部环境
C. 物质条件
D. 研究手段
正确答案： [B ]
2. 在完全竞争市场上，每个参与者都（）。
A. 是价格的承受者，也是制定者
B. 不是价格的承受者，而是制定者
C. 是价格的承受者，不是制定者
D. 以上皆非
正确答案： [C ]
3. 对于金融机构来讲，下面哪一项不正确（）。
A. “市场不存在摩擦”这一假设毫无合理性
B. 金融机构的交易成本低
C. 保证金限制较少
D. 卖空方面限制较少
正确答案： [A ]
4. 下面哪一项属于衍生金融产品定价的基本假设（）。
A. 市场参与者厌恶风险，且希望财富越多越好
B. 如果有两个投资机会的风险相同，则投资者偏好回报率高的投资机会
C. 如果有两个投资机会的回报率相同，则投资者偏好风险水平低的投资机会。
D. 不允许卖空
正确答案： [D ]
5. 下面关于套利的理论哪一项不正确（）。
A. 套利是指在某项资产的交易过程中，投资者在不需要期初投资支出的情况下，获取无风险报酬
B. 投资者如果通过套利获取到无风险利润，则这种机会会一直存在。
C. 无套利假设是金融衍生工具定价理论生存和发展的最重要的假设。
D. 在衍生金融产品定价的基本假设中，市场不存在套利机会非常重要。
正确答案： [B ]
1. 金融工程运用()方法设计、开发和实施新型金融产品，创造性地解决金融问题。
A. 电脑技术
B. 数学应用
C. 蒙特卡罗模拟
D. 工程技术
正确答案： [D ]
2. 金融工程将()引入金融科学的研究，融现代金融学、信息技术与工程方法于一体，迅速发展成为一门新兴的交叉性学科。
A. 工程思维
B. 逆向思维
C. 数学思维
D. 跳跃思维
正确答案： [A ]
3. 金融工程将工程引入金融科学的研究，融现代金融学、信息技术与工程方法于一体，迅速发展成为一门新兴的()学科。
A. 立体型
B. 交叉型
C. 单一型
D. 复杂型
正确答案： [B ]
4. 20世纪70年代发生的重大国际经济事件有：()
A. 石油危机
B. 二战爆发
C. 布雷顿森林体系的崩溃
D. 石油危机和布雷顿森林体系的崩溃
正确答案： [D ]
5. 下列哪些属于工程技术方法：()
A. 数学建模和数值计算
B. 网络图解
C. 仿真模拟
D. 以上都是
正确答案： [D ]
判断题
1.金融工程与传统的风险管理手段相比具有更高的准确性和时效性。
你的答案： []
正确答案： [T ]
2.衍生品的价格不受任何价格的牵制。
正确答案： [F ]
3. “不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里”，这个说法有合理成分，但它依然是基于一种经验判断。
正确答案： [T ]
4. “不要把所有的鸡蛋放在一个篮子里”是体现了正确的分散投资的思想。
正确答案： [F ]
5.凡是经济结果的任何变化，都是风险。
正确答案： [T ]
1.从宏观上看，金融工程将风险从一部分人身上转移到另一部分人身上，在总体上消除了风险。
正确答案： [F ]
2.从微观上看，金融工程将风险从一部分人身上转移到另一部分人身上，在总体上消除了风险。
正确答案： [F ]
3.从微观看，金融工程的风险转移意味着风险在市场交易者之间进行了合理配置，提高了市场参与者的总体效用，活跃了金融市场交易。
正确答案： [T ]
4.金融工程早在很久以前就已经成为一门独立的金融学科。
正确答案： [F ]
5.金融工程是20世纪80年代才开始成为一门独立的金融学科的。
正确答案： [T ]
主观题
1. 价格风险
参考答案：
[西方各国纷纷放松金融管制、鼓励金融机构业务交叉经营、平等竞争，形成了一股金融自由化的改革潮流和金融创新的浪潮]
2. 马柯维茨模型具有哪些缺陷。
参考答案：
[一是模型本身有缺陷，如假设前提不符合现实（投资者并不全是风险厌恶者，有时他们甘愿冒一定的风险获取较高利润）；模型计算比较困难，数据难以获取等。另一方面就是组合投资只能降低非系统风险，而对系统风险无能为力。]
1. 金融自由化
参考答案：
[西方各国纷纷放松金融管制、鼓励金融机构业务交叉经营、平等竞争，形成了一股金融自由化的改革潮流和金融创新的浪潮]
2. 简要说明金融衍生品交易控制金融风险的特点。
参考答案：
[并不改变原有基础业务的风险暴露，而是在表外建立一个风险暴露与原有业务刚好相反的头寸，从而达到表外业务与表内业务风险的完美中和。]
判断题
1.现代金融理论的发展是金融工程产生的思想基础，金融工程活动反过来又为金融理论的进一步创新提供了实践的舞台。
正确答案： [T ]
2.金融工程的思想早在两三千年前就开始出现，其实践活动自那时起就一直在持续进行。正确答案： [T ]
3.亚里士多德《政治学》一书载有古希腊一名智者以预定橄榄榨油机租金价格而获利的例子。正确答案： [T ]
4.亚里士多德《证券分析》一书载有古希腊一名智者以预定橄榄榨油机租金价格而获利的例子。
正确答案： [F ]
5.直到19世纪的后期，随着工业革命的完成和市场经济中企业制度的建立，金融理论进入加速发展的态势时，才为现代金融工程的出现奠定思想基础。
正确答案： [T ]
1.直到20世纪的初期，随着工业革命的完成和市场经济中企业制度的建立，金融理论进入加速发展的态势时，才为现代金融工程的出现奠定思想基础。
正确答案： [F ]
2.金融产品定价是金融工程最基础的工作，它是保值、套利、金融产品设计和创新、以及风险管理等的基础。
正确答案： [T ]
3.股票和债券定价使用绝对定价法。
正确答案： [T ]
4.衍生品定价使用绝对定价法。
正确答案： [F ]
5.衍生品定价使用相对定价法。
正确答案： [T ]
1.关于绝对定价法中的贴现率，金融理论界至今远未形成定论，理论与实际还相距甚远。正确答案： [T ]
2.关于绝对定价法中的贴现率，金融理论界已经达成一致。
正确答案： [F ]
3.在相对定价法中，没有风险偏好等主观变量，因此比较容易测度。
正确答案： [T ]
4.在相对定价法中，没有风险偏好等主观变量，因此很难测度。
正确答案： [F ]
5.金融市场没有交易成本也就是说没有佣金、买卖差价、税赋等。
正确答案： [T ]
1.市场不存在摩擦。也就是说，金融市场没有交易成本，没有保证金要求，也没有卖空限制。正确答案： [T ]
2.市场无摩擦假设能够简化衍生金融工具定价的分析过程。
正确答案： [T ]
3.市场无摩擦假设会复杂衍生金融工具定价的分析过程。
正确答案： [F ]
4.市场不存在摩擦的假设完全脱离现实。
正确答案： [F ]
5.对于大规模的金融机构来讲，市场不存在摩擦这一假设具有其合理性。
正确答案： [T ]
1.金融工程运用工程技术的方法（数学建模、数值计算、网络图解、仿真模拟等）设计、开发和实施新型金融产品，机械化地解决金融问题。
正确答案： [F ]
2.金融工程将工程思维引入金融科学的研究，融现代金融学、信息技术与工程方法于一体，因而迅速发展成为一门新兴的交叉性学科。
正确答案： [T ]
3.金融工程把金融科学的研究推进到一个新的发展阶段的同时，对金融产业乃至整个经济领域产生了极其深远的影响。
正确答案： [T ]
4.市场参与者厌恶风险，且希望财富越多越好。这意味着，如果有两个投资机会的风险相同，则投资者偏好回报率高的投资机会，若它们的回报率相同，则投资者偏好风险水平低的投资机会。
正确答案： [T ]
5.市场参与者厌恶风险，且希望财富越多越好。这意味着，如果有两个投资机会的风险相同，则投资者偏好回报率低的投资机会，若它们的回报率相同，则投资者偏好风险水平高的投资机会。
正确答案： [F ]
主观题
1. 物价波动的结果
参考答案：
[物价总体水平的波动，使得通货膨胀变得难以预测，企业之间签定的长期贸易合同充满价格风险；在金融领域，物价波动造成名义利率与实际利率相脱节，利率不能真实反映借贷市场上的资金供求状况。]
2. 金融工程如何进行风险管理的操作。
参考答案：
[金融工程以金融衍生工具的应用作为风险管理的主要手段，将分散在社会经济各个角落里的市场风险、信用风险等集中到衍生品交易市场中集中匹配，然后分割、包装并重新分配，使套期保值者通过一定方法规避营业中的大部分风险，不承担或只承担极少一部分风险（如在期货市场上的套期保值要承担基差风险，期权交易要承担期权费等）。由于衍生品交易的杠杆比率高，可以使套期保值者以较小的代价、少量的资金而实现风险管理目标。]
1. 金融自由化的重要内容
参考答案：
[利率自由化、信贷市场证券化和国际化、金融业务综合化和自由化是上世纪80年代以来金融自由化的重要内容。]
2. 金融工程与传统的风险管理手段相比具有哪些优势。
参考答案：
[一是它具有更高的准确性和时效性。二是它的成本优势。三是它的灵活性。（具体见原书P7）]
1. 金融创新的突出表现。
参考答案：
[金融创新的突出表现是金融产品的创新。]
2. 金融工程与传统的风险管理手段相比具有哪些成本优势。
参考答案：
[衍生品交易操作时多采用财务杠杆方式，即付出少量资金即可控制大额交易，定期进行差额结算，动用的资金相对于保值的对象而言比例很低，可以减少交易者套期保值的成本。对于在场内交易的衍生品而言，由于创造了一个风险转移市场，可以集中处理风险，大大降低了寻找交易对手的信息成本。而交易的标准化和集中性又极大地降低了交易成本。]
1. 浮动利率债券和浮动利率贷款
参考答案：
[其合同利率能够随着市场利率的变动（主要是随着通货膨胀率的变动）而定期调整，以便使合同能够真实地反映借贷市场的资金供求状况。]
2. 被当时的证券业奉为“证券业的圣经”的是哪本书，它是由谁写的？
参考答案：
[美国投资理论家本杰明?格兰罕姆（BenjiaminGraham）的《证券分析》一书，开创了证券分析史的新纪元。其理论被当时的证券业奉为“证券业的圣经”]
1. 期权交易
参考答案：
[赋予期权购买方在规定的时间内按照规定的价格购买或出售指定资产的权利，以防止该资产的价格未来发生不利于他的变动。] 2. 被誉为现代企业金融资本结构理论的基石是哪个理论？由谁提出的？
参考答案：
[莫迪利安尼默顿?米勒在《美国经济评论》上发表论文“资本成本、公司财务与投资理论”，提出了现代企业金融资本结构理论的基石——MM定理（Modigliani-MillerTheorem）,这一理论构成现代金融理论的重要支柱之一。]
金融投资学试题及参考 答案 公司内部档案编码：[OPPTR-OPPT28-OPPTL98-OPPNN08]
山东大学《金融投资学》试题 经济学院2003级（B卷） 姓名：学号：成绩： 一、单项选择题（5分，每题分） 1．我国公司法规定发行公司债券的条件正确的是（）。 A.股份有限公司的净资产额不低于人民币6000万元 B.有限责任公司的净资产额不低于人民币3000万元； C.累计债券总额不超过公司净资产的40％； D.最近三年对股东连续分配 2．英国属于一种典型的（）的证券市场管理体制。 A．集中立法管理型 B．自律管理型 C．二级分级管理型 D．三级分级管理型 3．公司破产后，对公司剩余财产的分配顺序是（）。 A.银行债权,普通债权,优先股票,普通股票 B.普通债权,银行债权,普通股票,优先股票 C.普通股票,优先股票,银行债权,普通债权 D.优先股票,普通股票,银行债权,普通债权 4．以下关于保证金交易的说法错误的是（）。 A.是一种融资融券交易 B.有多头和空头交易两种情况 C.本质上是一种期货交易 D.又称信用交易 5．除按规定分得本期固定股息外，还可再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为（）。 A.累积优先股 B.非累积优先股 C.参与优先股 D. 股息可调优先股 6．不是普通股股东享有的权利主要有（）。 A.公司重大决策的参与权 B.选择管理者 C.剩余资产分配权 D.股票赎回权 7．道-琼斯工业指数股票取自工业部门的( )家公司。 .30 C 8．马科维茨资产组合理论的基本假设不包括（）。 A．投资者的风险厌恶特性 B．有效市场假说 C．投资者的不满足性 D. 不计税收和交易成本
兆邦基信贷基础知识考试试题 （考试时间90分钟，试卷总分100分。） （注、应考人员须在答题卡上相应位置填涂相关信息及试题答案，直接在考试试卷上作答的视作无效。） 一、单项选择题(共30题，每题1分，共30分；每道试题只有一个选项正确。) 1、贷款的风险度从高到低可以分为（C ） A、正常-关注-次级-可疑-损失 B、关注-次级-可疑-损失-正常 C、损失-可疑-次级-关注-正常 D、正常-次级-关注-损失-可疑 2、A企业的房地产开发贷款已经欠息四个月，原则上这笔业务应归入（ C ）类以下。 A、正常 B、关注 C、次级 D、可疑 3、企业财务调查原则不包括以下哪一项（C） A、内外结合、全面调查 B、交叉验证、有效核实 C、掌握技巧、注重尺度 D、横向对比、关注异常 4、授信调查过程中衡量是否介入某个公司客户最主要的考虑因素是。( C ) A、企业财务报表反映的企业经营情况 B、所处行业和产品优势
C、企业未来现金状况 D、是否有充足的抵押物 5、中期贷款是指期限在（）的贷款。（C ） A、1年以上（不含1年）、3年以下（含3年）的贷款 B、1年以上（I 含1年）、3年以下（不含3年）的贷款 C、1年以上（不含1年）、5年以下（含5年）的贷款 D、1年以上（不含1年）、5年以下（不含5年）的贷款 6、贷前调查要全面了解客户信息，包括以下（D） A、客户的财务报表信息与非财务信息 B、客户的历史、现在和未来 C、客户的经营情况、实际控制人及其家庭资信、财务状况 D、以上都包括 7、拜访客户前，客户经理小刘通过各种渠道详细准备了企业的基本信息、企业主营业务及主要产品、企业经营情况等一系列资料。小刘的这种做法践行了客户拜访的哪一项步骤、（A ） A、事前调查 B、制定计划 C、实地考察 D、需求确认 8、以下哪项不属于对民间融资的调查要领（D） A、调查个人及企业账户公司流水，查看大额整数资金的规律性往来及附注说明 B、向当地小贷公司、担保公司了解 C、结合企业经营情况，分析企业公司融资规模与企业运营需求是否匹配 D、通过全国企业信息用公示系统查询 9、以下不属于《中华人民共和国担保法》规定的担保方式的是（D）。
第八章存款货币银行 一、填空题 1、1845年，中国出现的第一家新式银行是（）。答案：丽如银行 2、中国自办的第一家银行是（）。答案：中国通商 银行 3、当西方资本主义国家先后建立起新的银行体系时，中国信用领域占统治地位的金融机构是）。 （）。答案：钱庄和票号 4、银行相互之间的资金融通被称作（）。答案：银行同业拆借 5、商业银行接受客户的现金存款以及从中央银行获得的再贴现和再贷款叫做 （）。 答案：原始存款 6、存款货币的创造是在商业银行组织的（）的基础上进行的。答案：转帐结算 7、商业银行经营的三原则是（）、（）和（ ）。 答案：盈利性、流动性和安全性 8、商业银行为了保持资金的高度流动性，贷款应是短期和商业性的，这种经营管理理论叫做（）。答案：商业贷款理论或者真实票据论 9、（）强调的不是贷款能否自偿，也不是担保品能否迅速变现，而是借款人的确有可用于还款的任何预期收入。 答案：预期收入理论 、为了应付提存所需保持的流动性，商业银行可以将其资 金的一部分投资于具备转让条件的证券上，这种理论叫做（）。答案：可转换性理论 、借款人能够履行合同，有充分把握按时足额偿还本息的 属于（）
答案：正常类贷款 、尽管借款人目前有能力偿还本息，但是存在一些可能对 偿还产生不利影响的因素，这类贷款是（）。 答案：关注类贷款 、借款人的还款能力出现了明显的问题，依靠其正常经营 收入已无法保证足额偿还本 息，这类贷款是（）。答案：次级类贷款 、借款人无法足额偿还本息，即使执行抵押或担保，也肯 定要造成一部分损失，这类贷款是（）。 答案：可疑类贷款 、在采取所有可能的措施和必要的法律程序后，贷款可能 也要造成一部分损失，这类贷款是（）。答案： 损失类 贷款 16、在改革开放之前我国是（）的银行体制。答案 17、银行券是在（）流通的基础上产生的。答案 18、接受他人委托，代为管理、经营和处理经济事务的行为，叫做（）。 答案：信托 19、客户把现款交付银行，由银行把款项支付给异地受款人的业务叫做（ 答案：汇兑业务 20、银行根据客户的要求，买进客户未到付款期的票据的业务，叫做（ 答案：贴现
山东大学《金融投资学》试题 经济学院2003级（B卷） 姓名：学号：成绩： 一、单项选择题（5分，每题0.5分） 1．我国公司法规定发行公司债券的条件正确的是（）。 A.股份有限公司的净资产额不低于人民币6000万元 B.有限责任公司的净资产额不低于人民币3000万元； C.累计债券总额不超过公司净资产的40％； D.最近三年对股东连续分配 2．英国属于一种典型的（）的证券市场管理体制。 A．集中立法管理型 B．自律管理型 C．二级分级管理型 D．三级分级管理型 3．公司破产后，对公司剩余财产的分配顺序是（）。 A.银行债权,普通债权,优先股票,普通股票 B.普通债权,银行债权,普通股票,优先股票 C.普通股票,优先股票,银行债权,普通债权 D.优先股票,普通股票,银行债权,普通债权 4．以下关于保证金交易的说法错误的是（）。 A.是一种融资融券交易 B.有多头和空头交易两种情况 C.本质上是一种期货交易 D.又称信用交易 5．除按规定分得本期固定股息外，还可再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为（）。 A.累积优先股 B.非累积优先股 C.参与优先股 D. 股息可调优先股6．不是普通股股东享有的权利主要有（）。 A.公司重大决策的参与权 B.选择管理者 C.剩余资产分配权 D.股票赎回权 7．道-琼斯工业指数股票取自工业部门的( )家公司。 A.15 B.30 C.60 D.100 8．马科维茨资产组合理论的基本假设不包括（）。 A．投资者的风险厌恶特性 B．有效市场假说 C．投资者的不满足性 D. 不计税收和交易成本 9．关于契约型基金和公司型基金的区别错误的说法是（） A.资金的性质不同 B. 基金投资方式不同 C.发行的证券不同 D.投资者的权限不同 10．下列说法正确的是（）。 A.资本市场线描述的是单个证券与市场组合的协方差与其预期收益率之间
2016年金融学综合：证券投资学试题(9) 现代证券投资理论 一、判断题 1、现代证券投资理论是为解决证券投资中收益-风险关系而诞生的。 答案：是 2、以马柯维茨为代表的经济学家在20世纪50年代中期创立了名为“资本资产定价模型”的新理论。 答案：非 3、证券组合理论由哈里·马柯维茨创立，该理论解释了最优证券组合的定价原则。 答案：非 4、证券投资收益的最大化和投资风险的最小化这两个目标往往是矛盾的。 答案：是 5、证券组合的预期收益率仅取决于组合中每一证券的预期收益率。 答桠?：非 6、收益率的标准差可以测定投资组合的风险。 答案：是 7、有效组合在各种风险条件下提供最大的预期收益率。 答案：是 8、投资者如何在有效边界中选择一个最优的证券组合，取决于投资者对风险的偏好程度。 答案：是 9、投资者所选择的最优组合不一定在有效边界上。 答案：非 10、马柯维茨认为，证券投资过程可以分为四个阶段，其中首先应考虑各种可能的证券和证券组合，然后要计算这些证券和证券组合的收益率、标准差和协方差。 答案：是 11、CAPM的一个假设是存在一种无风险资产，投资者可以无限的以无风险利率对该资产进行借入和贷出。 答案：是 12、无风险资产的收益率为零，收益率的标准差为零，收益率与风险资产收益率的协方差也为零。 答案：非 13、引入无风险借贷后，所有投资者的最优组合中，对风险资产的选择是相同的。 答案：是 14???在市场的均衡状态下，有些证券在切点组合T中有一个非零的比例，有些证券的组合中的比例为零。 答案：非 15、资本市场线上的每一点都表示由市场证券组合和无风险借贷综合计算出的收益率与
信贷业务知识（1033题） 一、单选题 1、一般而言，银行最主要的资产业务是（B ）。 A、存款 B、贷款 C、证券投资 D、固定资产 2、中国人民银行规定，中期贷款期限为（ B ）。 A、1年以内 B、1年至5年 C、1年至3年 D、5年以上 3、中国人民银行规定，中期流动资金贷款期限为（C ）。 A、3个月以内 B、3个月至1年 C、1年至3年 D、1年至5年 4、某期限为8年的技改贷款，如贷款到期后，借款人向银行申请展期，则银行给予展期的期限累计不得超过（ C ）年。 A、1 B、2 C、3 D、4 5、根据《贷款通则》规定，贷款期限是根据（ C ）确定的。 A、借款人生产经营周期和银行头寸情况
B、借款人还款能力和保证人还款能力 C、借款人生产经营周期、还款能力和贷款人资金供给能力 D、保证人的保证能力 6、与贷款五级分类相对应的贷款损失准备金制度应是（ B ）。 A、普通准备金制度 B、专项准备金制度 C、特别准备金制度 D、一般准备金制度 7、票据贴现的贴现期限最长不得超过（ B ）月，贴现期限为从贴现之日起到票据到期日止。 A、三个 B、六个 C、十二个 D、十八个 8、贷款审批权限以（ B ）贷款金额确定。 A、单笔最大 B、单户累计 C、笔数最大 D、最大一笔 9、由于不完善或失灵的内部程序、人员和系统或外部事件导致损失的风险，为（ C ）。 A、选择风险 B、承销风险 C、操作风险 D、交易风险 10、某些特定种类的企业或行业贷款可能包含比其他种类或行业更大的风险，这种风险称为（ A ）。 A、内在风险 B、集中风险 C、交易风险 D、组合风险 11、商业银行应确定一个管理部门或委员会统一审核批准对客户的授信，不能由不同部门分别对同一或不同客户进行授信，这是指授信要做到（ A ）。 A、授信主体的统一 B、授信形式的统一 C、授信对象的统一 D、不同币种授信的统一 12、商业银行授信的对象是法人，不允许商业银行在一个营业机构或系统内对不具备法人资格的分支公司客户授信，即授信要做到（ C ）。
农商行（信用社）客户经理业务知识测试题（B卷） 单位：姓名：岗位（职务） 一、名词解释：（每题2 分，共10 分） 1. 抵押贷款： 2. 关注类贷款： 3. 信用贷款： 4. 借名贷款： 5. 受托支付： 二、填空：（每空1分，共30 分） 1、信贷业务贷前调查基本流程包括：接受资料、确定（）、制定（）、确定法人（）客户（）、实地调查、研判调查内容、撰写（）、移交贷款资料。 2、中期贷款是指贷款期限在( ) 的贷款。 3、省联社在工作宏观指导上提出并坚持的“两从两稳”是指从严治社、、、。 4、速动资产是流动资产减去（）后的资产。 5、开办个人定期存单质押贷款业务应坚持（）、（）、 （）、（）的原则。 6、贷款人发放自用车贷款的金额不得超过借款人所购汽车价格的 （）；发放商用车贷款的金额不得超过借款人所购汽车价格的 （）；发放二手车贷款的金额不得超过借款人所购汽车价格的 （）。 7、抵押合同应当包括抵押物的（）、（）质量、 状况、所在地、所有权权属或者（）。 8、贷款利率定价浮动区间，要按照人民银行规定的（）执行，不得突破。 9、贷款按（）计息，按月或按季结息。 10、自主支付原则上可以采取（）、（）、（）的方式。 11、《员工违规行为积分管理办法》规定，员工违规实行（）与（）。 12、贷前调查应配备专职调查人员，坚持（）调查，属关系人的应予以（）。 13、借款人自主支付的，贷款资金转入借款人在（）开立的结算账户。 三、单选题：（每题1 分，共10 分） 一般保证的保证人与债权人未约定保证期间的，保证期间为主债务履行期届满之日起( )。 A、六个月 B、一年 C、二年 D、三年 借款凭证必须由借款人本人到营业场所面签，防止形成（）。 A、挪用贷款用途 B、借冒名贷款 C、信用风险 D、操作风险 采用借款人自主支付的，贷款资金应（）。 A、通过借款人账户支付给借款人交易对手 B、直接交给借款人 C、转入借款人在承贷机构开立的结算账户 D、直接交付给借款人交易对手 王某是甲信用社的信贷人员,王某的丈夫李某在乙公司任总经理,乙公司向甲信用社申请贷款,
1、简述货币形态的演化。 （1）一般价值形式转化为货币形式后，有一个漫长的实物货币形式占主导的时期； （2）实物货币向金属货币的转换，其中贵金属被广泛采用作为币材； （3）从金属货币向信用货币的转换信用货币的主要形式有银行券、存款货币、商业票据等； （4）随着科学技术的发展，存款货币的形式又有了一些变化，比如电子货币的运用。 2、简述不兑现的信用货币制度的主要特点。 （1）不兑现的信用货币一般是由中央银行发行的，并由国家法律赋予无限法偿的能力。 （2）货币不与任何金属保持等价关系，也不能兑换黄金，货币发行一般不以金银为保证，也不受金银数量的限制。（3）货币是通过信用程序投入流通领域，货币流通是通过银行的信用活动进行调节。 （4）是一种管理货币制度。 （5）货币流通的调节构成了国家控制宏观经济的一个重要手段。 （6）流通中的货币不仅是现钞，银行存款也是通货。 3、简述金属货币制度的主要构成要素。 （1）货币制度是各国在货币方面的法令所确定的货币流通的组织形式。（2）规范的金属货币制度主要包括：币材的确定；货币单位的确定包括货币单位的名称和货币单位的值；规定金属货币的铸造；确定本位币和辅币；有限法偿和无限法偿；准备制度的规定 4、简述商业信用的作用与局限性。 （1）商业信用的作用：在商品经济中发挥着润滑生产和流通的作用；加速资本周转等；（2）局限性：商业信用在方向、规模、期限上具有局限性。 5、简述商业信用与银行信用的区别。 （1）商业信用是工商企业之间买卖商品时，以商品形式提供的信用，典型的方式为赊销。典型的商业信用中包含着两个同时发生的行为:买卖行为与借贷行为。商业信用属于直接信用。商业信用在方向、规模，期限上具有局限性。（2）银行信用是银行或其他经融机构以货币形态提供的信用，属于间接信用。银行信用突破了商业信用在方向上、规模、期限上的局限性。 6、简述利率在经济中的作用。 （1）、利率在宏观经济活动中的作用主要是： ①调节社会资本供给；②调节投资；③调节社会总供求。 （2）、利率在微观经济活动中的作用主要是： ①对企业而言，利率能够促进企业加强经济核算，提高经济效益。 ②对个人而言，利率影响其经济行为。一方面，利率能够诱发和引导人们的储蓄行为。 7、简述利率的决定和影响因素。（1）利率的平均水平（2）资金的供求状况（3）物价变动的幅度（4）国际经济的环境（5）政策性因素 8、直接融资中的中间人与间接融资的金融中介的根本区别是什么？ 间接融资的媒介主要通过各种负债业务活动集聚资金，然后在通过各种资产业务活动分配这些资金；直接融资的机构则主要是促成贷款人与借款人与借款人接上关系，而并非主要在接待双方之间进行资产负债的业务经营活动。 9、简述金融市场的基本功能。 （1）聚敛功能。金融市场引导众多分散的小额资金汇聚成为可以投入社会再生产的资金集合。（2）配置功能。表现为资源的配置、财富再分配和风险的再分配。（3）调节功能。指金融市场对宏观经济的调节作用。（4）反映功能。反映国民经济情况的变化。 10、什么是场外交易市场？其特点是什么？ 答：场外交易市场是指在证券交易所以外进行证券交易的市场。其特点是：（1）集中交易场所；（2）以买卖未在交易所登记上市的证券为主；（3）交易可以通过交易商或经纪人，也可以由客户直接进行；（4）交易由双方协商议定价格。 11、为什么说中央银行的资产业务规模会影响其货币供应量？ 答：中央银行对商业银行和政府的贷款业务可以对货币供应量实施调节、央行扩大贷款, 直接增加了存款结构的超额准备金,从而扩大存款机构的放款和投资能力,导致货币供应量扩大;再贴现通过影响金融机构的借贷成本和存款准备金头寸的增减,调节货币供应量;央行的证券和外汇购买实际上是向社会诸如基础货币,增加商业银行的准备金,增加其货币供应的能力。
金融投资学模拟题 一、单项选择题 1．公司破产后，对公司剩余财产的分配顺序是（ A ）。 A.银行债权,普通债权,优先股票,普通股票 B.普通债权,银行债权,普通股票,优先股票 C.普通股票,优先股票,银行债权,普通债权 D.优先股票,普通股票,银行债权,普通债权 2．以下关于保证金交易的说法错误的是（ A ）。 A.是一种融资融券交易 B.有多头和空头交易两种情况 C.本质上是一种期货交易 D.又称信用交易 3．除按规定分得本期固定股息外，还可再参与本期剩余盈利分配的优先股，称为（ C ）。 A.累积优先股 B.非累积优先股 C.参与优先股 D. 股息可调优先股 4．不是普通股股东享有的权利主要有（ D ）。 A.公司重大决策的参与权 B.选择管理者 C.剩余资产分配权 D.股票赎回权 二、名词解释 1．流动性风险 流动性风险是指商业银行无力为负债的减少和/或资产的增加提供融资而造成损失或破产的风险。经济主体由于金融资产的流动性的不确定性变动而遭受经济损失的可能性。 2．股票派息 是指公司以税后利润，在弥补以前年度亏损、提取法定公积金及任意公 积金后，将剩余利润以现金或股票的方式，按股东持股比例或按公司章程规定的办法进行分配的行为。3．“拔档子”投资法 亦称“回补投资法”、“滑坡刹车法”，是指投资者先卖出自己所持有的股票，待其价位下降之后，再买入补回的一种以多头降低成本，保存实力的方法。这种方法亦是一般短线操作的常用手法，投资者“拔档子”并不是对后市看坏，也不是真正有意获利了结，只是希望趁价位高时先行卖出，以便自己赚自己一段差价。通常“拔档子”卖出与买回之间相隔不会太久，短则相隔一天即可回补，长则可能达一两个月之久 三、简述题 1．简析金融投资与实物投资的关系。 二者的区别主要表现为： 第一，投资主体不同。实物投资主体是直接投资者，也是资金需求者，他们通过运用资金直接从事生产经营活动，如投资办厂、购置设备或从事商业经营活动。金融投资主体是间接投资者，也是资金供应者，他们通过向信用机构存款，进而由信用机构发放贷款，或通过参与基金投资和购买有价证券等向金融市场提供资金。 第二，投资客体或者说对象不同。实物投资的对象是各种实物资产，即资金运用于购置机器设备、厂房、原材料等固定资产或流动资产；金融投资的对象则是各种金融资产，如存款或购买有价证券等。 第三，投资目的不同。实物投资主体进行实物资产投资，目的是从事生产经营活动，获取生产经营利润，着眼于资产存量的增加和社会财富的增长，直接形成社会物质生产力，从投入和产出的关系看，实物投资是一种直接投资，可称为“实业性投资”；金融投资主体进行金融资产投资，目的在于金融资产的增值收益，如存款目的在于获取存款利息，贷款目的在于取得贷款利息，购买有价证券（如股票、债券等）在于获取股息、债息收入等，它们并不直接增
第一学期证券投资学期末考试试题（A） 一、填空题（ 1′× 10 = 10′）′ 1. 证券按其性质的不同分为证据证券、以及有价证券。 2. 有价证券按发行主体的不同，可分为政府证券、金融证券和。 3. 债券券面上附有各种息票的债券叫做。 4. 按有无抵押担保债券可以分为和。 5. 证券投资基金按其组织形式和法律地位可以分为和 。 6.按证券市场功能的不同，可分为和。 7.我国对证券市场进行监管的机构主要是（全称） 二、选择题（ 1′× 10 = 10′） 1. 市盈率的计算公式是（） A.每股价格乘以每股收益 B.市场价格除以帐面价值 C.每股价格除以每股收益 D.每股价格加上每股收益 2. 判断经济周期指标中属于同步指标的是（） A.货币供应量 B.股价指数 C.实际GNP D.物价指数 3. 属于资本证券的是（） A.支票 B. 债券 C.提单 D.银行券 4. 不属于市场行为的四要素的是（） A.价格 B.指数 C.空间 D.成交量 5．影响证券市场价格的首要因素是（） A.公司因素 B.宏观经济因素 C.市场因素 D.产业和区域因素
6. 下列金融产品中，不属于金融衍生工具的是（） A.远期合约 B.期货合约 C.掉期合约 D.投资基金 7. 道氏理论是技术分析的理论基础，其创始人之一是（） A.查尔斯. 道 B.赫尔.琼斯 C.道.琼斯 D.威廉姆斯 8. k线中的四个价格中，最重要的价格是（） A.开盘价 B.收盘价 C.最低价 D.最高价 9.开盘价与收盘价相等的K线是（） A.锤形线 B. 纺锤线 C. 十字形 D.光头线 10.某公司去年每股支付股利为0.4元，预计未来无限期限内，每股股利支付额将以每年10%的比率增长，公司的必要收益率为12%，该股票的理论价值为（） A. 40 B. 22 C. 20 D.36.7 三、名词解释（ 4′× 5 = 20′） 1.有价证券 2.优先股 3.开放式基金 4.股价指数
贸大金融专硕考研“金融学基础”试题 及答案(三) 五、论述题(前两题选答1题，18分，后3题选答2题，每题17分，共52分) 1.试比较在完全竞争市场和垄断市场条件下的经济效率，并谈谈我国该如何制定反垄断政策。 答:(1)经济效率是指利用经济资源的有效性。高的经济效率表示对资源的充分利用或能以最有效的生产方式进行生产，低的经济效率表示对资源的利用不充分或没有以最有效的方式进行生产。不同市场组织下的经济效率是不相同的，市场组织的类型直接影响经济效率的高低。西方经济学家对不同市场条件下厂商的长期均衡状态的分析得出结论:完全竞争市场的经济效率最高，垄断市场的经济效率最低。 (2)在完全竞争市场中，厂商的需求曲线是一条水平线，而且，厂商的长期利润为零，所以，在完全竞争厂商的长期均衡时，水平的需求曲线相切于LAC曲线的最低点，产品的均衡价格最低，它等于最低的生产的平均成本，产品的均衡产量最高。在垄断市场上，厂商在长期内获得利润，所以在垄断厂商的长期均衡时，向右下方倾斜的，相对比较陡峭的需求曲线与LAC曲线相交，产品的均衡价格最高，且大于生产的平均成本，产品的均衡数量最低。 此外，一个行业在长期均衡中是否实现了价格等于长期边际成本即P=LMC，也是判断该行业是否实现了有效的资源配置的一个条件。当P=LMC时候，商品的边际社会价值等于商品的边际社会成本，它表示资源在该行业得到了最有效的配置，当P大于LMC时，商品的边际社会价值大于商品的边际社会成本，它表示相对于该商品的需求而言，该商品的供给是不足的，应该有更多的资源转移到该商品的生产中来。在完全竞争市场，在厂商的长期均衡点有P=LMC，它表明资源在该行业得到了有效的配置。在垄断市场上，独家厂商所维持的低产高价，使得资源配置不足。 (3)由于垄断带来了经济效率的损失，目前发达国家一般都反对垄断，并且制定了相应的法律法规，其中比较有代表性的是美国的《反垄断法》。在我国，对垄断的认识还处于比较模糊的阶段，也没有完整的反垄断的政策。在我国制定反垄断政策时，要从以下几个方面入手: 1明确界定垄断与竞争。界定一个企业达到何种程度是反垄断的前提，但界定垄断需要因行业而定，不同行业标准应该不同，同时也要参考历史渊源，充分考虑历史情况。 2制定反垄断法。从世界各国反垄断的历史看，一般都是以法律为保障，以制定反垄断法为核心。只有建立起完善的法律，在法律支撑下，反垄断政策才能够更好的付出实践。 3制定合适的惩罚措施。反垄断的措施应该要适当，垄断和竞争是相对立的，当反垄断措施过于激烈时，将损害原垄断厂商的利益，反而不利于竞争，目前世界上一般方法是将垄断厂商分拆成几个厂商，确定各自的经营范围和内容，以降低单个厂商的影响力。 2.试述失业的类型及失业对社会的影响，并联系中国实际阐述相应的反失业政策。 答:(1)失业是指劳动力市场上劳动供给大于劳动需求，从而使劳动大军中的一部分
银行从业人员考试题库（信贷业务知识）6 271、洗钱者首先将犯罪收益存入甲国银行，并用其购买信用证，该信用证用于某项虚构的从乙国到甲国的商品进口交易，然后用伪造的提货单在乙国的银行兑现。试问洗钱者的通过下列哪种方式进行洗钱。（C）。 A、借用金融机构 B、保密天堂 C、仿造商业票据 D、通过证券和保险业洗钱 272、《商业银行法》第三十九条规定：“对同一借款人的贷款余额与商业银行资本余额的比例不得超过（B）”。 A、5% B、10% C、15% D、20% 273、甲某是商业银行信贷人员，其给某服装厂进行贷款业务中严格审查服装厂的偿还能力，且数额巨大，致使银行遭受重大损失，司法机关对其的处罚是（A）。 A、处于五年以下有期徒刑或者拘役，并处一万元以上十万元以下罚金 B、处于五年以下有期徒刑或者拘役，或单处一万元以上十万元以下罚金 C、处于五年以上有期徒刑或者拘役，并处二万元以上二十万元以下罚金 D、处于五年以上有期徒刑或者拘役，或单处二万元以上二十万元以下罚金 274、甲和乙准备设立经营烟花爆竹的生产经营的有限责任公司，甲出资20万元，乙出资价值40万元的机器设备。公司设立登记后在经营过程中发现乙的机器设备价值只有20万元。则下列关于甲和乙设立的有限责任公司成立日期的说法正确的是（C）。 A、股东达到设立公司合意日期 B、经有关部门批准同意日期 C、公司营业执照签发日期 D、乙补缴出资并获得公司登记机关确认日期 275、2003年4月8日，我国第一家农村合作银行（C）农村合作银行正式挂牌成立。 A、江苏张家港 B、天津市 C、宁波鄞州 D、江苏泗阳
276、一般所说的货币供应量指标是指（C）。 A、M0 B、M1 C、M2 D、L 277、商业银行违反规定，提高或者降低利率以及采用其他不正当手段吸收存款的行为属于（A）。 A、非法吸收公众存款罪 B、集资诈骗罪 C、私设“小金库”罪 D、没有犯罪 278、非法吸收公众存款罪与集资诈骗罪的区别的关键是（C）。 A、是否涉及巨额资金 B、是否涉及众多被害人 C、是否具有非法占有为目的 D、是否由单位组织实施 279、王某是乙企业销售人员，随身携带盖有乙企业公章的空白合同书，便于随时对外签约。后王某因收取回扣被乙企业除名，但空白合同书未收回。王某以此合同书与丙签订买卖合同，该买卖合同的效力应当认定为（D）。 A、不成立 B、无效 C、效力待定 D、有效 280、将许多类似的但不会同时发生的风险集中起来考虑，从而使这一组合中发生风险损失的部分能够得到其他未发生损失的部分的补偿，属于（B）的风险管理方法。 A、风险对冲 B、风险分散 C、风险转移 D、风险规避 281、下列不属于风险转移方式的是（D）。 A、保险 B、担保
证券投资学试题(6)-金融学综合 下面请看2015年金融学综合：证券投资学试题(6) 证券投资对象的分析 一、判断题 1、债券是发行人筹措资金的重要手段，投资债券的投资者与发行人之间是债权债务关系。 答案：是 2、地方政府债券具有本金安全、收益稳定的特点，投资地方政府债券的投资者是不用承担信用风险的。 答案：非 3、任何公司债券都存在着信用风险，但也有某些公司债券的安全性不低于地方政府债券甚至高于某些政府债券。 答案：是 4、投资者投资于某固定利率债券，则在投资时就确定到期时未来现金流的数量。 答案：非 5、债券的定价模型尽管因债券类型不同而有不同的形式，但定价的原理都是一样的。 答案：是 6、债券的票面利率与市场利率之间的关系对债券发行价格的影响为：若债券发行时，债券的票面利率小于市场利率，债券将溢价发行。 答案：非 7、在经济发展阶段，企业既是债券的供给者，又是债券的需求者，所以这个阶段的债券价格变动方向很难确定。 答案：非 8、债券的市场价格与到期收益率之间是反方向变动的关系，对于投资者来说，当预期市场利率将下降时，应该及时将债券售出。
答案：非 9、当债券的市场价格大于债券的内在价值时，投资者应该选择卖出该债券。 答案：是 10、债券信用评级的对象很广泛，包括中央政府债券、地方政府债券、金融债券和公司债券等。 答案：非 11、利率期限结构仅与有固定偿还期限的债务型证券有关，普通股票不存在收益率的期限结构的。 答案：是 12、期限结构预期说认为利率的期限结构是由人们对未来市场利率变动的预期决定的，并且由于这种预期导致正收益率曲线出现的情形应该等于由预期导致的反收益率曲线的情形。 答案：非 13、股票价格指数是反映股票市场价格平均水平和变动趋势的指标，是灵敏反映社会经济形势的指示器。 答案：是 14、股票的市场价值一定大于股票的票面价值。 答案：非 15、公司的经营状况应该与公司股票的市场价格成正相关的关系，即公司经营好的，股票价格一定上升。 答案：非 16、股价平均数就是股价指数。 答案：非 17、应用简单算术股价平均数计算平均股价，当发生样本股拆股、送股等情况时，股价平均数就会失去真实性、连续性和时间数列上的可比性。 答案：是 18、股价指数用以反映市场股票价格的相对水平，它先确定一个基期，将基期股价
2017年金融学综合：证券投资学试题(5) 证券投资的收益和风险 一、判断题 1、债券投资收益的资本损益指债券买入价与卖出价或偿还额之间的差额，当债券卖出价大于买入价时，为资本收益;当债券卖出价小于买入价时，为资本损失。 答案：是 2、债券发行时，如果市场利率低于票面利率，债券应该采取折价发行方式。 答案：非 3、利用现值法计算债券的到期收益率，就是将债券带给投资者的未来现金流进行折现，这个折现率就是所要求的到期收益率。 答案：是 4、贴现债券的到期收益率一定低于它的持有期收益率。 答案：非 5、债券的市场价格上升，则它的到期收益率将下降;如果市场价格下降，则到期收益率 将上升。 答案：是 6、股票投资收益由股息和资本利得两方面构成，其中股息数量在投资者投资前是可以预测的。 答案：非 7、股利收益率是指投资者当年获得的所有的股息与股票市场价格之间的比率。 答案：非 8、对于某一股票，股利收益率越高，持有期回收率也就越高。 答案：非 9、资产组合的栠??益率是组合中各资产收益率的代数相加后的和。 答案：非 10、证券投资的风险主要体现在未来收益的不确定性上，即实际收益与投资者预期收益的背离。 答案：是 11、市场风险指的是市场利率变动引起证券投资收益不确定的可能性。 答案：非 12、利率风险对于各种证券都是有影响的，但是影响程度会因证券的不同而有区别，对于固定收益证券的要大于对浮动利率证券的影响。 答案：是 13、购买力风险属于系统风险，是由于货币贬值给投资者带来实际收益水平下降的风险。 答案：是 14、非系统风险可以通过组合投资的方式进行分散，如果组合方式恰当，甚至可以实现组合资产没有非系统风险。
信贷信贷业务基础知识测试题(doc 30页)
第一部分信贷基础知识测试题 二、单项选择题 1、( A )是指经营社在统一授信额度内，确定一个最低的可撤销的信用额度，并与客户签订协议，使客户在一定时期和核定额度内，能够便捷使用经营社信用。 A、可循环使用信用 B、集团客户授信 C、授信业务 D、农户小额信用贷款 2、( B )用来判断企业归还短期债务的能力，即分析企业当前的现金偿付能力和应付突发事件和困境的能力。 A、效率比率 B、流动比率 C、盈利能力比率 D、杠杆比率 3、( A )又称营运能力比率，体现管理层管理和控制资产的能力。 A、效率比率 B、盈利能力比率 C、杠杆比率 D、流动比率 4、（ B ）采取“一次核定、随用随贷、余额控制、周转使用”的管理办法。 A、农户联保贷款 B、农户小额信用贷款 C、授信贷款 D、自然人其他贷款 5、企业存款的最主要和最典型的形式是（D ） Ａ、企业专户存款Ｂ、企业转账存款 Ｃ、普通存款Ｄ、结算户存款 6、（ A ）的设立，可以采取发起设立或者募集设立的方式。 A、股份有限公司 B、一人有限责任公司 C、有限责任公司 D、国有独资公司 7、（ A ）对共有的不动产或者动产共同享有所有权。
A、共同共有人 B、按份共有人 C、产权人 D、财产所有人 8、( A )内部的关联交易主要集中在上游企业为下游企业提供半成品作为原材料，以及下游企业再将产成品提供给销售公司销售。 A、纵向一体化集团 B、企业集团 C、横向多元化集团 D、集团法人 9、（ C ）是贷款的审查部门，对客户部门移交的客户贷款资料进行审查。 A、风险资产管理部门 B、客户部门 C、信贷管理部门 D、风险合规部门 10、（ D ）是贷款的调查部门，负责对客户及担保人相关情况进行调查核实。 A、风险合规部门 B、信贷管理部门 C、风险资产管理部门 D、客户部门 11、( A )是借款人向贷款人借款，到期返还借款并支付利息的合同。 A、借款合同 B、供销合同 C、租赁合同 D、赠与合同 12、( C )是商业银行对客户提供信用额度的一种制度，是商业银行对客户分配资源的实现形式，表示商业银行对客户承担风险程度的极限。 A、权限管理 B、授权管理 C、授信管理 D、信用管理 13、（ A ）是指发生在集团内关联方之间的有关转移权利或义务的事项安排。 A、关联交易 B、财务往来
一、单项选择题（共10道小题，共100.0分） 1. 下列属于资本市场的是( )。 2. 1.同业拆借市场 2.股票市场 3.贴现市场 4.回购市场 知识点:第一次阶段作业 学生答 案: [B;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 3. 金融市场最基本的功能是( )。 4. 1.调节宏观和微观经济 2.支持规模经济 3.价格发现 4.资金融通 知识点:第一次阶段作业 学生答 案: [D;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 1. 高利贷是一种以( )为条件的借贷活动。
2. 1.价值转移 2.高利借贷和偿还 3.价值特殊运动 4.支付利息 知识点:第一次阶段作业学生答 案: [B;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 1. 货币在( )时执行流通手段的职能。 2. 1.商品买卖 2.缴纳税款 3.支付工资 4.表现商品价值 知识点:第一次阶段作业 学生答 案: [A;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 1. 国家信用的主要形式是( )。 2. 1.发行政府债券 2.短期借款
3.长期借款 4.自愿捐助 知识点:第一次阶段作业学生答 案: [A;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 1. 消费信用是企业或金融机构向( )提供的信用。 2. 1.本国政府 2.社会团体 3.消费者 4.工商企业 知识点:第一次阶段作业 学生答 案: [C;] 得分:[10]试题分 值: 10.0 提示: 1. 信用的本质是( )。 2. 1.一个经济范畴 2.价值运动的一种特殊形式 3.价值单方面的运动 4.一种债权债务关系 知识点:第一次阶段作业 学生答[D;]
练习二 一、单项选择 1．证券投资是指投资者购买▁▁▁▁以获得红利、利息及资本利得的投资行为和投资过程。 A.有价证券 B.股票 C.股票及债券 D.有价证券及其衍生品 2．进行证券投资分析涉及到▁▁▁▁。 A.决定投资目标和可投资资金的数量 B.对个别证券或证券组合的具体特征进行考察分析 C.确定具体的投资资产和投资者的资金对各种资产的投资比例 D.预测证券价格涨跌的趋势 3．下列哪项说法是正确的？▁▁▁▁。 A.投资者投资证券以盈利为目的，因此，在制定投资目标时，不必考虑亏损的可能 B.基本分析是用来解决“何时买卖证券“的问题 C.投资组合的修正实际上是前面几步投资过程的重复，可以忽略不做 D.组建证券投资组合时，投资者要注意个别证券选择、投资时机选择和多元化三个问题 4．从会计师事务所、银行、资信评估机构等处获得的信息资料属于：▁▁▁▁。 A.历史资料 B.媒体信息 C.内部信息 D.实地访查 5．在下列哪种市场中，组合管理者会选择消极保守型的态度，只求获得市场平均的收益率水平？ A.无效市场 B.弱式有效市场 C.半强式有效市场 D.强式有效市场 6．随着▁▁▁▁的颁布实施，对证券投资咨询业及其从业人员的管理开始纳入法制轨道。 A.《证券、期货投资咨询管理暂行办法》 B.《证券法》 C.《证券从业人员管理暂行条例》 D.《证券、期货业从业人员管理暂行条例》 7．在对证券价格波动原因的解释中，学术分析流派的观点是：▁▁▁▁。 A.对价格与价值间偏离的调整 B.对市场供求均衡状态偏离的调整 C.对市场心理平衡状态偏离的调整 D.对价格与所反映信息内容偏离的调整 8．证券投资分析的三个基本要素是：▁▁▁▁。
年度信贷基础知识测试题 （客户经理、信贷会计） 所在单位：姓名： 一、单选题（每题1分，共24分） 1．《固定资产贷款管理暂行办法》应归于何种立法层次？ A.法律 B.行政法规 C.规章 D.监管规范性文件 2．单笔金额超过项目总投资( )或超过( )万元人民币的固定资产贷款资金支付，应采用贷款人受托支付方式。 A.5%，300 B.5%，500 C.3%，300 D.10%，500 3．以保证方式担保的个人贷款，贷款人应由不少于（）名信贷人员完成。 A. 1 B. 2 C. 3 D. 4 4．贷款人应将流动资金贷款纳入对借款人及其所在集团客户的统一授信管理，并按区域、行业、 贷款品种等维度建立( )。 A.风险垂直管理制度 B.风险限额管理制度 C.授信风险责任制 D.风险识别与评估机制 5．固定资产贷款人应在合同中与借款人约定对借款人相关账户实施监控，必要时可约定专门的贷 款发放账户和（）。 A．借款人帐户 B．还款准备金帐户 C. 支付帐户 D. 资金回笼帐户 6．对借款人确因暂时经营困难不能按期归还固定资产贷款本息的，贷款人可与借款人协商进行（）。 A. 贷款展期 B. 市场化处置 C. 贷款重组 D. 核销 7．流动资金贷款不得用于（）等投资，不得用于国家禁止生产、经营的领域和用途。 A．固定资产、股权
B．固定资产、扩大再生产 C．股权、扩大再生产 D．固定资产 8．（）以内（含）的个人贷款，展期期限累计不得超过原贷款期限 A. 三个月 B. 六个月 C. 一年 D. 两年 9．贷款人应建立完善的（），落实具体的责任部门和岗位，全面审查流动资金贷款的风险 因素。 A．激励约束机制 B．风险评价机制 C．报告和纠正机制 D．贷款操作规范 10．个体工商户和农村承包经营户申请个人贷款用于生产经营且金额超过( )人民币的，按贷款用途适用相关贷款管理办法的规定。 A.二十万元 B. 三十万元 C. 四十万元 D. 五十万元 11.《固定资产贷款管理暂行办法》要求，贷款人应按照（）的原则，规范固定资产贷款审批 流程，明确贷款审批权限。 A.分级经营管理 B.统一授信、流程管理 C.岗位制衡、分级管理 D.审贷分离、分级审批 12．根据中国银监会有关实施《固定资产贷款管理暂行办法》的规定，在风险可控的前提下，单笔 金额（）的固定资产贷款资金支付，可采用借款人自主支付方式： A.小于50万元人民币 B.小于100万元人民币 C.小于200万元人民币 D.小于500万元人民币 13．《固定资产贷款管理暂行办法》所指的固定资产，即为国家统计局《固定资产投资统计报表制 度》所指使的城镇和农村各种登记注册类型的企业、事业、行政单位及个体户进行的计划总投资（）的建设项目。 A.20万元及20万元以上 B.50万元及50万元以上 C.100万元及100万元以上 D.500万元及500万元以上
贸大金融硕士考研“金融学基础”试题及答案(三) 五、论述题(前两题选答1题，18分，后3题选答2题，每题17分，共52分) 1.试比较在完全竞争市场和垄断市场条件下的经济效率，并谈谈我国该如何制定反垄断政策。 答:(1)经济效率是指利用经济资源的有效性。高的经济效率表示对资源的充分利用或能以最有效的生产方式进行生产，低的经济效率表示对资源的利用不充分或没有以最有效的方式进行生产。不同市场组织下的经济效率是不相同的，市场组织的类型直接影响经济效率的高低。西方经济学家对不同市场条件下厂商的长期均衡状态的分析得出结论:完全竞争市场的经济效率最高，垄断市场的经济效率最低。 (2)在完全竞争市场中，厂商的需求曲线是一条水平线，而且，厂商的长期利润为零，所以，在完全竞争厂商的长期均衡时，水平的需求曲线相切于LAC曲线的最低点，产品的均衡价格最低，它等于最低的生产的平均成本，产品的均衡产量最高。在垄断市场上，厂商在长期内获得利润，所以在垄断厂商的长期均衡时，向右下方倾斜的，相对比较陡峭的需求曲线与LAC 曲线相交，产品的均衡价格最高，且大于生产的平均成本，产品的均衡数量最低。 此外，一个行业在长期均衡中是否实现了价格等于长期边际成本即P=LMC，也是判断该行业是否实现了有效的资源配置的一个条件。当P=LMC时候，商品的边际社会价值等于商品的边际社会成本，它表示资源在该行业得到了最有效的配置，当P大于LMC时，商品的边际社会价值大于商品的边际社会成本，它表示相对于该商品的需求而言，该商品的供给是不足的，应该有更多的资源转移到该商品的生产中来。在完全竞争市场，在厂商的长期均衡点有P=LMC，它表明资源在该行业得到了有效的配置。在垄断市场上，独家厂商所维持的低产高价，使得资源配置不足。 (3)由于垄断带来了经济效率的损失，目前发达国家一般都反对垄断，并且制定了相应的法律法规，其中比较有代表性的是美国的《反垄断法》。在我国，对垄断的认识还处于比较模糊的阶段，也没有完整的反垄断的政策。在我国制定反垄断政策时，要从以下几个方面入手: 1明确界定垄断与竞争。界定一个企业达到何种程度是反垄断的前提，但界定垄断需要因行业而定，不同行业标准应该不同，同时也要参考历史渊源，充分考虑历史情况。 2制定反垄断法。从世界各国反垄断的历史看，一般都是以法律为保障，以制定反垄断法为核心。只有建立起完善的法律，在法律支撑下，反垄断政策才能够更好的付出实践。 3制定合适的惩罚措施。反垄断的措施应该要适当，垄断和竞争是相对立的，当反垄断措施过于激烈时，将损害原垄断厂商的利益，反而不利于竞争，目前世界上一般方法是将垄断厂商分拆成几个厂商，确定各自的经营范围和内容，以降低单个厂商的影响力。 2.试述失业的类型及失业对社会的影响，并联系中国实际阐述相应的反失业政策。 答:(1)失业是指劳动力市场上劳动供给大于劳动需求，从而使劳动大军中的一部分没有工作而在寻找工作的现象。 失业可以划分为自然性失业和经济性失业，充分性就业是指不存在经济性失业的就业状态。具体来说，失业可以分为: 1摩擦性失业。摩擦性失业是指由于劳动力市场运行机制不完善或因为经济变动过程中的工作转换而产生的失业。它被看作一种求职性失业，即一方面存在空缺职位，另一方面存在着与此数量相对应的寻找工作的失业者。 2季节性失业。季节性失业是指某些行业中由于工作的季节性而产生的失业。在需求淡季时，就会存在失业。季节性失业也被看作一种“正常”的失业。 3周期性失业。周期性失业是指经济周期中的衰退或萧条阶段因需求下降而造成的失业。它对各行业的影响是不同的, 一般来讲，需求的收入弹性越大的行业，周期性失业的影响越严重。