揭秘票据圈”潜规则”
农行39.15亿票据案爆发不到一周，1月29日，中信银行再次爆出9.69亿票据风险事件。短短一周时间，两起银行票据大案涉险金额合计高达48.84亿元。由于2015年下半年股市剧烈波动，可能还有更多的票据风险暗流涌动。
在票据圈内人士看来，票据玩家通常伙同小银行进行“一票两押”或伪造清单，找中型银行过桥，最后与大银行签订代持协议等固定“玩法”，将银行里的钱套出。
一、银行风控管理漏洞
“近期发生的几起票据案的做法，暴露出‘一票两押’及‘清单融资’的痕迹，融资人至少要搞定一家小银行信用，将银行公章盖出来签代持协议。”票据资产分发平台票据客创始人洪其华对《第一财经日报》记者指出。
据了解，企业要想将银行存兑汇票开出，首先需要有银行给企业授信，企业缴纳一定保证金，或者有一定抵押物，银行会为企业开一张存兑汇票。存兑汇票是银行开出的信用，企业拿到后可以做支付或贴现。
在票据市场，转贴现业务发生在银行之间。对于贴完现的票，银行会盖章，完成贴现的票据便会进入银行间市场，不再参与企业间流转。转贴现买卖方式有很多，市场上比较常见的有买入返售、卖出回购等。
某国有大行省分行从事票据业务多年的刘总对《第一财经日报》记者表示，目前买入返售都是分行一级通过票据中心、票据部门在做相关业务，属于小众业务，省一级分行配备的人力很小。由于票据买入返售有银行做背书且风险较低，所以容易导致票据保管环节出现疏漏。
中国政法大学票据专家也对《第一财经日报》记者表示，近期爆发的票据风险案件并非票据本身出现问题，也不是正当的票据关系发生了纠纷，而是银行内部风控管理暴露问题。
二、票据案涉险资金或流入股市
最近的两起票据大案另一个共同点是，从票据市场流出的资金可能进入了去年下半年剧烈波动的股市。采访中，不少业内人士对本报记者表示，2015年下半年的股票配资中，有些钱是从票据市场流出来的，由于上市银行年底需要披露年报或面临审批等问题，票据风险逐渐暴露。
两起票据大案中，票据中介的身影隐约可见。在票据市场，一种票据中介是帮助银行搜集票据，银行手里有资金，希望在市场上为企业做贴现，票据中介就帮助介绍企业到银行去贴现，银行付给票据中介介绍费。此外，票据中介还在市场上用自己的钱将其他人的票买过来，再拿到银行贴现，中介赚取差价;另一种票据中介则是在银行同业之间充当买卖票据的信息撮合方。
票据中介缘何铤而走险?在票据圈内人士看来，今年票据案件频发在预料之中。在利率市场化、利差水平收窄的背景下，2015年票据利率波动幅度明显减小，且利率走势在大多数时段呈现单边下行的趋势。
去年票据的贴现年化利率从4.5%一路走低，到2015年底至3%左右，而融资利率依然下行。对于票据市场，融资利率越低，套利空间就越窄。
“在票据贴现利率下行的情况下，票据中介的利差越来越低，甚至连来回的机票费用和人工费用都发不出。”洪其华说。正是在这样的大背景下，一些中介开始铤而走险，除了已经暴露的票据欺诈案件，票据中介还会与银行联合做期限错配业务。
企业授权委托书 致：兴业数字金融服务（上海）股份有限公司（兴业银行集团子公司，执剑人平台运方，以下简称“兴业数金”） 山东深度网络科技有限公司（深度票据网运营方，以下简称“深度票据网”） 抄送：兴业银行股份有限公司（以下简称“兴业银行”） 兹授权我单位员工先生/小姐，身份证号码，手机号码，为企业交易员，代表我公司在深度票据网办理创建账户、发布交易需求或报价、签署合同、进行交易等业务指令操作。 兹授权我单位员工先生/小姐，身份证号码，手机号码，为企业资金经办人，代表我公司在兴业数金“执剑人”见证代管系统办理资金在线查询、在线提款或充值等资金及财务等指令操作。 我单位确保其具有完全的民事权利能力与行为能力，全权代表我单位行使如下事务： 1.在深度票据网办理创建账户、发布交易需求或报价、签署合同、进行交易等业务指令操作； 2.在兴业数金“执剑人”票据见证代管系统办理账户资金在线查询、转账、提现等交易指令操作； 3.在兴业数金“倚天鉴”电子合同服务平台创建账户、电子合同签署存证、申请数字签名等全部手续。 我单位接受深度票据网、兴业数金、兴业银行及任何相关方为我单位联合提供的票据见证、资金代管、资金汇划、电子合同签署及存证、数字签名等服务，我单位无条件不可撤销地委托并授权兴业数金以其名义在兴业银行开立“票据流转资金代管专户”，专项用于我单位在执剑人票据见证代管系统中票据业务项下流转资金的代管、划转等事项；我单位无条件不可撤销地同意并接受兴业数金及相关方为我单位提供的数字证书发放、电子合同在线签署及存证等综合服务。 我单位同意并授权兴业数金与深度票据网协助办理相关手续，授权有效期与我单位在深度票据网注册的账户之有效期限相同或以另行书面变更授权为准。上述员工在深度票据网和兴业数金“执剑人”票据见证代管系统、“倚天鉴”电子合同服务平台进行的所有操作行为均已经取得我司书面授权，所有操作行为均视为我司合法有效操作行为。 我司已经知悉并同意： 1.深度票据网、兴业数金及相关方公布的业务操作流程及相关协议已经我单位仔细阅读理解并同意相关规定，任一操作环节完成之时起须在30分钟内完成下一操作环节，若我司超过30分钟未在深度票据网或兴业数金“执剑人”票据见证代管系统完成下一操作环节的，我司充分授权同意并认可深度票据网、兴业数金及兴业银行任一方或者多方基于票据状态与资金代管实际情况进行后续操作处理，直至交易结束，由此产生的全部后果均由我司承受。 2.兴业数金“倚天鉴”电子合同服务平台服务协议、业务操作规程等相关约定已经我单位仔细阅读理解并同意，我单位上述授权人员在倚天鉴电子合同服务平台开展的所有操作行为均视为我司合法有效操作行为。 本授权书自我单位签章之日起生效，扫描件与原件具有同等法律效力；在深度票据网、兴业数金或兴业银行等未收妥我司变更被授权员工的书面授权书之前或我司在深度票据网注册的账户无效、被注销之前持续有效。 单位名称： (单位公章) 法定代表人签字或盖章： 年月日
票据关系的无因性原理初探 中国票据法的理论著述中提及一个为世人不常用的法律术语——无因性。“实际上，我国大陆票据法本身没有‘无因性’一词，也没有对此做出直接规定。对于无因性的解释多源于各种理论著述。”“票据关系的无因性，实质票据关系与其基础关系在法律上被强行分离，使票据关系淡出，不受其基础关系的影响。”由于我国目前的票据法对于票据关系的无因性的规定并不十分明确和充分，这就使得流通中票据的效力具有了不确定性。因此有必要对此作进一步研究。 一、票据关系无因性与票据基础关系 票据关系实质上是一种由法律根据实践的需要而抽象出来并作出独立规定的法律关系。他基于票据行为而发生并且以一定的票据金额的支付为内容，至于票据债务人为什么为某项票据行为，为什么支付一定票据金额，这些都不能通过票据关系本身加以体现。票据抽象性使票据关系表现为一种“不体现实质内容的形式关系或抽象关系”。票据法仅仅针对票据关系设定规则，对票据关系所建立于其上的有关法律关系则一般不予规定或不予涉及。这些虽与票据有关但不是基于票据行为而是作为产生票据行为的前提或基础的法律关系称为票据基础关系。票据基础关系主要有三种：票据原因关系、票据资金关系、票据预约关系。票据关系一经作出就与其基础关系相分离，两种关系各自独立存在，分属不同的法律制度规范。基础关系是否存在是否有效是否履行对票据关系都没有影响。这就是票据关系与票据基础关系相分离原则，票据关系的无因性就是因为这一原则而产生的。 二、票据关系无因性的表现及立法目的
票据关系无因性表现为票据关系与其基础关系相互分离。票据一经产生原则上就独立于票据基础关系，票据关系一般不因票据基础关系违法或存在其他瑕疵而无效，票据持票人也无须证明票据基础关系的合法性真实性，票据债务人也不得以票据基础关系违法或存在瑕疵为由来对抗正当持票人。票据关系与票据基础关系相分离即票据关系无因性在不同基础关系中有不同表现。 1、票据关系无因性在票据原因关系中的表现 票据关系的无因性要求票据关系独立于原因关系，这种独立性表现在三个方面：（1）、票据的发行或背书行为只要具有法定要件就可产生有效票据关系，即使票据原因关系无效或被撤消票据关系仍然有效。（2）、票据权利人行使票据权利一般只以持有票据为必要条件不须证明取得票据的原因。（3）、票据债务人不得以原因关系有缺陷或有疏误或无效等事由对抗与其无直接原因关系的持票人。 2、票据关系无因性在票据资金关系中的表现 票据关系与基础关系分离的原则同样适用于票据关系与票据资金关系，就票据资金关系而言，票据关系的无因性表现在三个方面：（1）、持票人享有的票据权利不受资金关系有无的影响，只要票据关系合法有效成立，持票人就可对付款人行使付款请求权。如果付款人因与出票人无资金关系而拒绝付款，票据仍有效，持票人可转而行使追索权。（2）、付款人特别是非原因关系当事人之付款人对票据是否予承兑，付款由付款人自行选择不受资金关系影响。（3）、出票人虽与付款人建立资金关系并据资金关系发行票据，但票据不获付款时，出票人不能以已建立资金关系作为抗
投行旋涡：三种模式的PE腐败 段铸 截至12月20日，2010年共有111家公司登陆创业板，平均首发市盈率为69.7倍。迄今，创业板上市公司达147家，总市值达7593亿元，平均市盈率为76.77倍，较A股18.36倍的平均市盈率高出3.2倍。据中国上市公司市值管 理研究中心数据显示，截至12月20日，主板市场总市值26.38万亿元，中小板(3.65万亿元)和创业板(0.76万亿元) 合计市值4.41万亿元，占A股总市值的比例由2009年年底的6.38%增加到14.31%，提升了近8个百分点。 中国证券市场的暴利来源是一二级市场之间的差价。在中国上市还是稀缺资源，谁能够掌握股权投资与二级市场之间的咽喉通道，谁能将一级市场的筹码成功到二级市场兑现，谁就能分享到一二级市场巨大的差价。在上市审批制的条件下，帮助公司上市的券商和中国证监会显然可以近水楼台先得月。 PE腐败 9346.44亿元，这是截至2010年12月16日A股市场2010年的募集资金总额，这一数据不仅领跑全球100多个 证券市场，更刷新了A股的年融资纪录。 “扩容”成了2010年A股的关键词，而与之相对应的则
是“PE腐败”这个资本市场新名词，从国信证券李绍武，到中信证券(14.30,0.33,2.36%)谢风华、华泰联合证券安雪梅……巨大的财富旋涡将一个个投行人士卷入其中，同时，2010年以来IPO的数百家公司中，几乎都不同程度上遭到质疑。 三种模式的PE腐败 2010年5月，国信证券投行四部原总经理李绍武被公司开除，7月，国信证券通报了李绍武被开除原因：涉嫌PE 腐败。 从2001年开始，李绍武通过其妻或通过设立公司等方式，参股已上市公司莱宝高科(002106.SZ)6万股、轴研科技(26.45,0.23,0.88%)(002046.SZ)65万股，以及准上市公司河南四方达超硬材料股份有限公司100万股，仅此三项总投入不足143万元，按照2010年5月市值测算，该部分股权涉及金额已经高达3200万元，投资回报率高达20余倍。 国信证券李绍武案被称为PE腐败第一案。 “‘PE腐败’在圈内，并不是什么新鲜事，自从有了证券市场，就一直存在。”深圳一位中小券商投行人士告诉《中国经营报》记者，A股的迅速扩容只是使得原本属于券商“潜规则”的PE腐败被曝光成了大概率事件而已。 “国内的企业要想上市，所要走的路远非企业本身能力所能达到的。”该投行人士告诉记者，投行选择项目的标准并非
票据贴现问题及案例分析 一、会计准则的相关规定 根据《企业会计准则第31 号——现金流量表》的有关要求，现金流量表应当分别按经营活动、投资活动和筹资活动列报现金流量。其中，投资活动是指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物范围内的投资及其处置活动，例如购建长期资产、对外投资、取得投资收益等；筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动，例如吸收投资、取得借款、偿还债务和分配利润等；经营活动则是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易和事项，例如采购、销售商品、支付工资及支付各项税费等。 二、案例解析（摘自《上市公司执行企业会计准则案例解析》第90 页） 案例10.3A 公司为上市公司。2011 年8 月，A 公司因销售商品取得6 个月到期的银行承兑汇票1000 万元。为了加快资金回笼，A 公司于2011 年12 月31 日将该票据贴现，取得现金995 万元。 问题：A 公司在编制2011 年度现金流量表时，因贴现银行承兑汇票而取得的现金995 万元应该如何进行分类？ 案例解析：企业的应收票据一般是通过销售商品或提供劳务取得的，如果不提前贴现，而是持有至到期再进行承兑，其现金流入通常可认定为与经营活动有关的现金流量。然而，在票据到期之前，对于将其向银行贴现取得现金流量的分类，实务中一直存在不同的观点。 一种观点认为，票据贴现产生的现金流入应当作为筹资活动的现金流量，因为其实质是企业为了提前收回资金而向银行进行融资的行为。特别是在银行承兑汇票附有追索权，且在贴现时由于风险报酬没有转移而不符合终止确认条件的情况下，票据贴现通常会被视为企业以票据质押的方式向银行进行融资，相应取得的现金在资产负债表中会被确认为短期借款。根据《企业会计准则第31 号——现金流量表》的有关规定，筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动，取得借款属于企业的筹资活动，因此应收票据贴现取得的现金流量属于取得借款收到的现金，从而被分类为筹资活动的现金流量。这样的处理方式也能够使现金流量表与资产负债表的处理保持一致。 然而，如果按照上述逻辑将应收票据贴现产生的现金流量归类为筹资活动产生的现金流量，可能会产生两个方面的问题： (1)和一般的筹资活动不同，该“借款”在“归还”时并不会产生现金流出，而是使短期借款和应收票据相互抵消。 (2)在企业大量使用商业汇票进行结算并贴现的情况下，其经营活动产生的现金流量将相对很少。由于企 业在编制现金流量表时不能对现金流量进行虚拟，上述两个问题很可能会导致这样一个结果：每个会计报
**集团财务有限公司 电子商业汇票业务管理办法 第一章总则 第一条为规范**集团财务有限公司（以下简称：财务公司）的电子商业汇票业务管理，有效防范电子商业汇票系统风险，健全内部管理和操作流程，促进业务健康发展，根据《中华人民共和国票据法》、《票据管理实施办法》、《支付结算办法》及《电子商业汇票业务管理办法》等有关法律法规，并依据《太原钢铁（集团）有限公司票据资金归集管理办法》，制订本办法。 第二条本办法所称的电子商业汇票是指出票人依托电子商业汇票系统，以数据电文形式制作的，委托付款人在指定日期无条件支付确定金额给收款人或者持票人的票据。电子商业汇票分为电子银行承兑汇票和电子商业承兑汇票。电子银行承兑汇票由银行业金融机构、财务公司承兑；电子商业承兑汇票由金融机构以外的法人或其他组织承兑。电子商业汇票的付款人为承兑人。 电子商业汇票业务包括承兑、贴现、转贴现、再贴现及提示付款等事项。 第三条本办法适用于财务公司所办理的电子商业汇票业务。 经集团公司授权，财务公司办理成员单位的电子商业汇票业务。在财务公司不能满足成员单位需求时,由财务公司统筹安排其它银行办理。 第四条电子商业汇票承兑、贴现业务期限最长不得超过12个月。 第二章办理条件 （一）办理承兑业务须在财务公司已开立存款账户；办理贴现业务可以
在财务公司开立存款账户。 （二）在财务公司取得信用评级并获得授信额度，如需担保则严格按照授信条件要求落实担保措施。 （三）生产经营正常，产品质量和服务较好，具有持续经营能力； （四）财务状况良好，具有支付汇票金额的可靠资金来源，无不良信用记录； （五）财务公司要求的其他条件。 第六条申请办理电子商业汇票业务的申请人应提供以下资料： （一）三证合一的《企业营业执照》原件，未办理三证合一的提供《企业营业执照》、《组织机构代码证》、《税务登记证》（国税、地税）原件，财务公司审查后留取复印件，并在复印件上加盖公章或财务专用章； （二）根据电子票据业务类型，提供相应的申请书并加盖财务专用章和法人名章； （三）财务公司要求提供的其他资料。 第三章电子商业汇票推广 第七条电子商业汇票业务作为集团融资的渠道，且为国家大力推广的金融产品，应当在集团内积极进行推广实施。 第八条集团公司计财部、**股份公司计财部负责在月度财务收支预算中安排电子商业汇票签发预算，合理安排各单位的电子商业汇票使用额度。 在集团内部推广成员单位之间结算使用电子商业汇票进行支付结算，拓宽融资渠道，减少银行借款的使用量，降低融资成本（见附件1）。 第九条财务公司协调各采购部门、销售部门向供应商、客户推广使用电子商业汇票，严格执行财务收支预算，保证电子商业汇票使用额度（见附
课后测试 如果您对课程内容还没有完全掌握，可以点击这里再次观看。 观看课程 测试成绩：100.0分。恭喜您顺利通过考试！ 单选题 1. 互联网票据平台的功能模块中，（）使得整个平台具备了经营职能。√ A对接模块 B业务模块 C清算模块 D咨询模块 正确答案： C 多选题 2. 票据业务可以支持实体经济的发展，对该说法描述正确的有（）√ A票据承兑可以为实体企业的支付结算提供便利 B背书转让、票据贴现可以为实体经济提供便捷的融资渠道 C票据业务体量与宏观经济发展关系密切 D票据能够快速的调剂信贷规模 正确答案： A B C 3. 构建互联网票据平台的注意事项（）√ A明确股份制运作机制 B推行互联网经营模式 C推行专业化的管理模式 D实行标准化的打造 E构建专业化的团队 正确答案： A B C D E 4. 以下关于中国票据网的说法中，正确的是（）√ A由人民银行下属的银行间同业拆借中心主办的 B主打票据报价和信息集中展示 C风险控制比较强 D更新速度快 正确答案： A B C 5. 关于“客户模块”的描述中，正确的是（）√ A主要针对的是平台的使用者 B建立客户的准入标准 C建立客户的流动式管理机制 D实现交易的撮合 正确答案： A B C 6. 平台构建过程中，要实行标准化的打造，这主要表现在（）√ A搭建以平台规范化运作为核心的业务制度化和流程标准化的管理体系 B建立业务操作和管理标准 C建立产品标准 D建立风险防控标准 正确答案： A B C D
7. 当前，“互联网+票据”的主要表现形式有（）√ A官方 B民间 C互联网化 D都不对 正确答案： A B C 判断题 8. 票据业务有助于推动资本市场发展。√ 正确 错误 正确答案：错误 9. 咨询模块主要是借助平台专业性的优势，以互联网为渠道提供多种咨询服务。√ 正确 错误 正确答案：正确 10. 目前，市场上的票据，主要以电子票据为主。√ 正确 错误 正确答案：错误
创业者与伪天使的博弈：细数投资潜规则 2012-05-23 22:22《创业邦》杂志佚名 关键字：创业者潜规则天使投资人 A+ A- 有些天使投资人，其专业水准本身不足以充当一个A轮融资的人脉高手。但向创业者暗示或许诺他可以为公司带来A轮融资——以此要创业者满足其要求的股份占有比例。 飞在天上的不一定是天使，也可能是鸟人。天使投资人该如何找准自己的角色，与创业者、VC互利互惠?创业者该抱着解一时燃眉之急去找天使吗? “一些所谓的成功精英人士，做天使投资特别不阳光，这些人已经很有钱了，但以大欺小、就像从来没见过钱。”——某投行合伙人陈晓琳对我们的来访，所要谈论的话题直言不讳。
在投资圈，她有着不低的知名度，个人也做过几个天使项目，“控股60%，被投对象成李彦宏了，你想想等他挣到钱了，也会以同样的手段去强暴下面的小孩，这就成了一个大流氓搞小流氓的怪圈。” 这段貌似激愤有余的引语，指的是她所见的小部分天使投资人，她向我们道出了她所见的江湖： 有些天使投资人，其专业水准本身不足以充当一个A轮融资的人脉高手。但向创业者暗示或许诺他可以为公司带来A轮融资——以此要创业者满足其要求的股份占有比例; 知名天使投资人与知名VC抱团。强强联手的效果是，与创业者谈进入、股份占有率之事时，对其形成心理攻势：不让我进，就甭想融到A轮; 若创业者对股份之事不愿让步，伪天使投资人此刻会以“我投你的竞争对手”而威胁; 在一个科技创新为商业驱动力的背景下，伪天使投资人看好某项目，但“你不能让我占股60%”——成为最大利益方，“那么我自己搞，中国技术人才难找吗?”——要知道，这些“成功精英人士”——他们自身的教育背景大多数就出自理工科专业; 天使投资VC化。一是投资规模数千万，获得超出60%的控股权;二是在A轮融资到来之际，让A轮基金买走部分股份以此套现，同时保留剩余股份锁定个人利益，否则不管是A轮、B轮融资都难以进入。甚至有个别案例，不管是A轮、B轮，“天使投资人都要求占股70%”。 ——这些在小部分天使投资人、创业者之间形成的游戏规则，或不能客观代表当下日渐成熟，并被创投圈所广泛认可的天使投资的整体面貌。 陈晓琳本人很佩服像徐小平那样的天使：在高校一轮演讲过后，一帮小孩围过来，三言两语对上眼了，哪怕是觉得项目或团队不成熟，三五几十万就打过去了。 但一位曾身处投资界，其后首次创业而在天使投资人跟前摔了一跤的王涛，却颇多感慨：“中国公开的天使投资人数量不多，融资不像是去找VC，对方是好是坏相对容易辨认。” 急于要钱的创业者VS急于赚快钱的天使 一年前，王涛创立了一家基于市场细分领域的B2C电子商务网站。两个月前，他自称在毫无征兆的情况下被董事会扫地出门。一个令他感觉特别不舒服的细节是，他在清理办公室物件，将一盒名片放进包里时，一投资人说：“你不能把它带走，这可是公家财物。”
银行承兑汇票贴现操作流程【票据结算】 银行承兑汇票贴现涉及到银行的相关业务操作，它有着一整套完整的 贴现流程。 一、贴现业务受理 1、持票人向开户行申请银行承兑汇票贴现，银行市场营销岗位客户经理根据持票人提出的业务类型结合自身的贴现业务政策决定是否接受持票人的 业务申请。 2、银行客户经理依据持票人的业务类型、期限、票面情况结合本行制定的相关业务利率向客户作出业务报价。 3、持票人接受业务报价后，银行正式受理业务，通知持票人准备各项办理业务所需的资料。其中包括： ·申请人营业执照副本或正本复印件、企业代码证复印件（首次办理 业务时提供）； ·经办人授权申办委托书（加盖贴现企业公章及法定代表人私章） ·经办人身份证、工作证（无工作证提供介绍信）原件及经办人、法 定代表人身份证复印件； ·贷款卡原件及复印件； ·加盖贴现企业财务专用章和法定代表人私章的预留印鉴卡； 更多内容请访问： 轻松记账，自己管账理账；免费使用： ·填写完整、加盖公章和法定代表人私章的贴现申请书；
·加盖与预留印鉴一致的财务专用章的贴现凭证； ·银行承兑汇票票据正反面复印件； ·票据最后一手背书的票据复印件，填写《银行承兑汇票查询申请书》，由客户经理持银行承兑汇票复印件和填写完整的《银行承兑汇票查询申 请书》交清算岗位办理查询。 4、清算岗位根据承兑行确定的查询方式，属本行的在系统内网上查询，属他行的填写银行承兑汇票一式三联查询书，通过交换向承兑行查询票据的真 实性。如承兑行为民生银行、招商银行、交通银行、华夏银行、光大银行、中 信银行、兴业银行、浦东发展银行、广东发展银行、深圳发展银行的，市场营 销岗位客户经理则需另行填写特殊业务划拨申请书，向承兑行所属系统在本地 的分支机构支付每笔30元的查询费用委托查询。 5、收到结算部门提供的承兑人查复书后，市场营销岗位换人进行电话复查，核对汇票的票面要素，复查无误后通知贴现企业，持贴现所需的资料和 已背书完整的承兑汇票前来办理业务。 6、首次办理业务的贴现企业，需持开户资料（申请人营业执照副本或正本复印件、企业代码证复印件）至银行会计部门办理开户（临时账户）手续。 7、客户经理进行票面初审，检查银行承兑汇票背书是否完整；审核完毕后客户经理填写票据收执，陪同客户将银行承兑汇票移交给票据审核岗位； 票据审核岗位在核对票据原件和票据收执后，在票据收执上加盖收讫章，交由 客户保管。 8、客户经理对客户提供的票据交易文件进行初审，客户经理填妥《商业汇票贴现申请审批书》并签字，负责电话查复的客户经理在电话查复一栏中 签字。营销主管进行复审并在审批书中签字确认。如有特殊情况，则需客户经 理在特殊事项说明一栏中注明，并由营销主管签字确认。营销主管复审完毕后，客户经理交各项跟单资料至风险审核岗位，并办理交接手续。 二、资金申报 客户经理测算业务资金需求，提前向资金营运部门申报预约资金。 三、票据审查 票据审核岗位对贴现票据进行票面审查。审查完毕后，及时通知客户 经理票据瑕疵情况和退票情况，由客户经理负责与客户进行沟通，商量对瑕疵 票据是否出具说明。票据审查岗位在审批书中签字。
票据贴现管理办法
九江市浔阳农村信用合作联社票据贴现管理办法 第一章总则 第一条为加强票据业务的管理，规范操作程序，防范、控制和化解经营风险，实现票据业务经营的安全性、流动性和效益性、根据《中华人民共和国票据法》、《票据管理实施办法》、和《支付结算办法》等有关规定，特制定本办法。 第二条本办法所称票据贴现系指商业汇票的持票人在汇票到期前，为了取得资金而贴付一定的利息将票据权利转让给农村信用社的行为,包括商业汇票贴现、转贴现、再贴现等业务。 第三条贴现业务应遵循以下基本原则： （一）总量控制原则：贴现余额纳入信贷规模考核，并纳入授信客户的统一综合授信额度管理。 （二）权限管理原则：贴现业务由信用社或营业部受理，联信贷管理部门审查,然后由联社贷审会审批发放。 （三）分工协作原则：信用社或营业部客户经理（调查岗）负责贴现业务的受理、贴现票据及贸易背景的真实性审查、事后检查，会计部门(柜台)负责对票据的真实性进行复查以及向承兑行查询,相关人员经联社培训后方可办理票据贴现业务。 （四）贸易真实原则：办理贴现业务，必须审核票据交易背景的真实性和合法性。 第二章贴现业务的操作
包括：大型商业银行：中国工商银行、中国农业银行、中国银行、中国建设银行、交通银行；中小商业银行：中信实业银行、招商银行、中国光大银行、浦东发展银行、广东发展银行、深圳发展银行、华厦银行、中国民生银行、北京市商业银行、天津市商业银行等经人民银行批准可以办理商业汇票业务的金融机构及农村信用合作联社（农村合作银行）。 第二节操作程序 第八条贴现的申请。持票人到开户信用社申请办理贴现时，应提供以下材料： 1、商业汇票贴现申请书； 2、商业汇票原件及正、反面复印件； 3、申请人营业执照、企业代码证复印件； 4、申请人与其直接前手签订的商品交易合同、商品发运单据、增值税发票原件及复印件（免征增值税的商品交易应提供普通商业发票原件及复印件）。 5、贷款卡及复印件。 6、经办人、法人代表身份证复印件和申办授权委托； 7、申请人上年度经审计的财务报表和即期财务报表。 第九条贴现的审查。对受理的贴现申请实行先审后付，采取“双审”的办法，即对票据本身及有关资料的真实性和合规性进行初审和复审。先由信用社初审，初审的内容包括： （一）贴现申请人的资格审查。 1、申请人是否有真实法人或授权经营的资格、营业执
建设统一规范的互联网票据平台 课后测试 测试成绩：90.0分。恭喜您顺利通过考试！ 单选题 1. 互联网票据平台的功能模块中，（）使得整个平台具备了经营职能。√ A 对接模块 B 业务模块 C 清算模块 D 咨询模块 正确答案： C 多选题 2. 票据业务可以支持实体经济的发展，对该说法描述正确的有（）× A 票据承兑可以为实体企业的支付结算提供便利 B 背书转让、票据贴现可以为实体经济提供便捷的融资渠道 C 票据业务体量与宏观经济发展关系密切 D 票据能够快速的调剂信贷规模 正确答案： A B C 3. 以下对于互联网作用的描述中，正确的是（）√ A 互联网能够实现信息的快速传播和公开透明
B 互联网能够促进不同使用者之间的自由和平等 C 互联网能够提供更加简单、直接和方便的服务 D 互联网能够实现与其他领域的无缝衔接和融合正确答案： A B C D 4. 构建互联网票据平台的注意事项（）√ A 明确股份制运作机制 B 推行互联网经营模式 C 推行专业化的管理模式 D 实行标准化的打造 E 构建专业化的团队 正确答案： A B C D E 5. 以下关于中国票据网的说法中，正确的是（）√ A 由人民银行下属的银行间同业拆借中心主办的 B 主打票据报价和信息集中展示 C 风险控制比较强 D 更新速度快 正确答案： A B C
6. 当前“互联网+票据”存在的局限性主要有( ) √ A 缺少集中统一的牵头组织 B 缺乏交易信息撮合和筛选 C 缺少风险管理和合规限制 D 缺乏区域和产品的全覆盖 E 缺少信息约束和内容评估 F 缺少统一的规范化门户平台 正确答案： A B C D E F 7. 平台构建过程中，要实行标准化的打造，这主要表现在（）√ A 搭建以平台规范化运作为核心的业务制度化和流程标准化的管理体系 B 建立业务操作和管理标准 C 建立产品标准 D 建立风险防控标准 正确答案： A B C D 判断题 8. 票据业务发展与宏观经济有着明显的负相关性。√ 正确
[小本投资互联网创业故有哪些]互联网创业小项目 随着网络经济的兴起，网上创业的必要性和可行性被越来越多的年轻人所接受，社会、政府、高校等都开始在各个层面上鼓励和扶持年轻人网络创业。那么下面是小编分享了小本投资互联网创业故事的内容，希望大家喜欢。 小本投资互联网创业故事一 半份红烧茄子，半份羊肉饺子，一份糖醋花生，网上付款成功。手机上收到这个信息，山东省胶州鸿记饺子服务员王大伟立即向厨房下单，15分钟后，菜品备齐，9分钟后，订单送达凯金大厦20楼顾客处。 顾客已签收。收到这一反馈，鸿记饺子管理人员和李佳熙都松了一口气：耶，成功了!这是李佳熙创办的校园O2O服务平台兔子快跑，这个平台突破传统购物模式，让消费者从手机上就能快速找到自己需要的物品，下单后9分钟就可送达。从去年9月份至今，李佳熙的互联网项目销售总收入逾300万元。 傲娇客户激发入行 李佳熙，今年23岁，湖南理工大学服装设计专业毕业，曾任培训公司销售员、销售经理，注册开元管理公司，现为青岛开元管理咨询有限公司总经理。五年来，她的培训业务涉及青岛、烟台等地，仅胶州企业客户就已达400多家。9月，这个大胆的女孩投资50万元注册成立了青岛开元万通公共服务有限公司，也是山东省唯一一家做公共服务的民营公司，成为互联网+时代的创客达人。 别看现在李佳熙的互联网生意做得风生水起，但在以前，李佳熙和互联网没有任何关系。，李佳熙去拜访一个客户，客户本身对互联网非常推崇，和李佳熙谈论的都是互联网时代如何推广企业的话题，但由于李佳熙本身并不了解互联网，不能和对方互动，让一向以沟通见长的佳熙好不尴尬，只能草草结束谈话。走的时候客户说：你们是做培训的，是指导企业发展的，连我这点互联网的问题都解决不了，你们还做什么培训?回到车上，一直顺风顺水的李佳熙眼泪一下子就掉下来了，那次谈话给我莫大的挫败感，客户说得对，不能被被互联网时代的发展甩在后面。
中期票据知识要点 简介 中期票据(MTN, Medium-term Notes)是指具有法人资格的非金融企业在银行间债券市场按照计划分期发行的，约定在一定期限还本付息的债务融资工具。2008年4月在国内银行间市场推出。 中期票据资金用途广泛，可用于中长期流动资金、置换银行借款、项目建设等；最大注册额度为企业净资产40%；目前主要是信用发行，接受担保增信。监管机构 中国银行间市场交易商协会 主承销商 商业银行占据绝对主体地位，已有部分券商获得独立主承销商资格 注册时效 注册有效期2年。注册有效期内可一次发行或分期发行，首期发行应在注册2个月内完成 发行对象 基本上所有的银行间市场投资者都可以参与投资中期票据 市场规模 中期票据推出至今，总发行规模约38643.70亿元，占同期债券市场总发行量的比例约7.4% 发行机制 发行人发行中期票据实行余额管理，最高不超过企业净资产的40%，发行人完成注册之后，可根据市场情况和自身需要在额度内自主确定每期发行数量、发行期限，择机发行，具有较大的灵活性 定价机制
采取簿记发行机制，类似于荷兰式的单一价格招标，发行利率相对市场化，由发行人与承销机构自由协商确定。（可提醒大家思考，中期票据发行可否采取美国式招标方式！） 重点关注 第一，近期开始推出永续中票、浮动利率中票等创新品种 2013年末，国电电力发行首单永续中票，采取固定利率，前5年票面利率为基准利率加上初始利差；如果发行人不行使赎回权，则每5年重置一次票面利率，重置票面利率以当期基准利率加上初始利差再加上300个基点确定。 2014年5月，浮动利率中票（14核风电MTN001）。 第二，交易商协会推出“非金融企业债务融资工具簿记建档系统平台”，组团、申购、发行利率确定、信息披露等环节均通过线上簿记建档系统进行。
编号：YB-HT-027512 银行承兑汇票贴现协议样本 The agreement stipulates mutual obligations and rights that must be performed 甲方： 乙方： 签订日期：年月日 精品合同 / Word文档 / 文字可改 编订：Yunbo Design
银行承兑汇票贴现协议样本 编号：（）______字第______号 贴现申请人（下称甲方）：_____________________________ 法定代表人（或授权代理人）：_________________________ 开户银行：___________________________________________ 账号：_______________________________________________ 企业（法人）营业执照号码：___________________________ 贴现人（下称乙方）：中国银行_______________________行 法定代表人（或授权代理人）：_________________________ 地址：_______________________________________________ 甲方因经营周转需要，以其持有的未到期银行承兑汇票____________张向乙方申请贴现，双方就贴现事宜达成协议如下：
一、汇票内容（见附件三）。 二、申请贴现金额为人民币（大写）___________________（小写）____________元。 三、本协议项下贴现资金只能用于_______________________________，未经乙方书面同意，不得挪作他用，如甲方未按约定用途使用本协议项下贴现资金，乙方有权对挪用部分每日按挪用金额的万分之________计收利息，并停止对其办理商业汇票贴现业务。 四、贴现期限从本协议生效之日起至票据到期日止，承兑人在异地的，另加3天划款日期。 五、贴现利率为_______________________________________________。 六、甲方声明和保证 1．甲方是依据中华人民共和国法律登记注册且已在乙方开立往来账户的企业法人或其他组织，具备所有进行经营活动必要的民事权利能力和民事行为能力，并已得到充分和合法授权签署和履
法规标题】中国工商银行关于印发《中国工商银行商业承兑汇票贴现业务管理暂行规定》的通知【发布部门】中国工商银行【发文字号】工银发[2001]197号 【批准部门】【批准日期】 【发布日期】2001.07.10 【实施日期】2001.07.10 【时效性】现行有效【效力级别】行业规定 【法规类别】汇票/票据行为【唯一标志】46710 【全文】 中国工商银行关于印发《中国工商银行商业承兑汇票贴现业务管理暂行规定》的通知 （2001年7月10日工银发[2001]197号） 各一级分行、直属分行： 为加强商业承兑汇票贴现业务管理，促进商业承兑汇票贴现业务健康发展，总行制定了《中国工商银行商业承兑汇票贴现业务管理暂行规定》，现印发给你们，请遵照执行。 总行特别授权北京、上海、浙江分行自行审批辖内企业的承兑资格，并在辖内为具备承兑资格的企业承兑的汇票办理贴现业务。其他分行辖内企业的承兑资格须报总行审批，具体报送要求另行通知。 附件2：商业承兑汇票业务合作协议(范本)(略) 3：商业承兑汇票贴现协议(范本)(略) 附： 中国工商银行商业承兑汇票贴现业务管理暂行规定 第一章总则 第一条为规范商业承兑汇票贴现业务管理，促进商业承兑汇票贴现业务健康发展，根据《中华人民共和国票据法》、《票据管理实施办法》、《支付结算办法》等法律法规，制定本规定。 第二条本规定所称商业承兑汇票，是指经我行认定具备承兑资格并建立票据合作关系的企业签发并承兑、或由收款人签发并经具备承兑资格企业承兑、在指定日期无条件支付确定金额给收款人或持票人的票据。 本规定所称贴现，是指持票人在商业承兑汇票到期日前向开户行背书转让，开户行扣除贴现利息后向其提前支付票款的行为。 第三条商业承兑汇票的期限最长不超过6个月。 第四条商业承兑汇票必须以真实的商品交易为背景，不得办理融资性质的商业承兑汇票贴现业务。 第五条办理商业承兑汇票贴现业务的分支机构必须经上级机构授权，未经授权不得办理该项业务。 第六条商业承兑汇票贴现业务纳入信贷限额管理。 第二章贴现的范围和条件
建设统一规范的互联网票据平台 测试成绩：90.0分。恭喜您顺利通过考试！ 单选题 1. 互联网票据平台的功能模块中，（）使得整个平台具备了经营职能。√ A 对接模块 B 业务模块 C 清算模块 D 咨询模块 正确答案： C 多选题 2. 以下对于互联网作用的描述中，正确的是（）√ A 互联网能够实现信息的快速传播和公开透明 B 互联网能够促进不同使用者之间的自由和平等 C 互联网能够提供更加简单、直接和方便的服务 D 互联网能够实现与其他领域的无缝衔接和融合 正确答案： A B C D 3. 构建互联网票据平台的注意事项（）√ A 明确股份制运作机制 B 推行互联网经营模式 C 推行专业化的管理模式 D 实行标准化的打造 E 构建专业化的团队 正确答案： A B C D E 4. 货币市场的特点有（）√ A 低风险 B 期限长 C 期限短 D 流动性高 正确答案： A C D 5. 以下关于中国票据网的说法中，正确的是（）× A 由人民银行下属的银行间同业拆借中心主办的
B 主打票据报价和信息集中展示 C 风险控制比较强 D 更新速度快 正确答案： A B C 6. 关于“客户模块”的描述中，正确的是（）√ A 主要针对的是平台的使用者 B 建立客户的准入标准 C 建立客户的流动式管理机制 D 实现交易的撮合 正确答案： A B C 7. 平台构建过程中，要实行标准化的打造，这主要表现在（）√ A 搭建以平台规范化运作为核心的业务制度化和流程标准化的管理体系 B 建立业务操作和管理标准 C 建立产品标准 D 建立风险防控标准 正确答案： A B C D 8. 当前，“互联网+票据”的主要表现形式有（）√ A 官方 B 民间 C 互联网化 D 都不对 正确答案： A B C 判断题 9. 票据业务发展与宏观经济有着明显的负相关性。√ 正确 错误 正确答案：错误 10. 票据业务有助于推动资本市场发展。√ 正确 错误 正确答案：错误
上网找律师就到中顾法律网快速专业解决您的法律问题https://www.doczj.com/doc/b313324103.html,/souask/ 票据关系的无因性原理初探 中国票据法的理论著述中提及一个为世人不常用的法律术语——无因性。“实际上，我国大陆票据法本身没有‘无因性’一词，也没有对此做出直接规定。对于无因性的解释多源于各种理论著述。”“票据关系的无因性，实质票据关系与其基础关系在法律上被强行分离，使票据关系淡出，不受其基础关系的影响。”由于我国目前的票据法对于票据关系的无因性的规定并不十分明确和充分，这就使得流通中票据的效力具有了不确定性。因此有必要对此作进一步研究。 一、票据关系无因性与票据基础关系 票据关系实质上是一种由法律根据实践的需要而抽象出来并作出独立规定的法律关系。他基于票据行为而发生并且以一定的票据金额的支付为内容，至于票据债务人为什么为某项票据行为，为什么支付一定票据金额，这些都不能通过票据关系本身加以体现。票据抽象性使票据关系表现为一种“不体现实质内容的形式关系或抽象关系”。票据法仅仅针对票据关系设定规则，对票据关系所建立于其上的有关法律关系则一般不予规定或不予涉及。这些虽与票据有关但不是基于票据行为而是作为产生票据行为的前提或基础的法律关系称为票据基础关系。票据基础关系主要有三种：票据原因关系、票据资金关系、票据预约关系。票据关系一经作出就与其基础关系相分离，两种关系各自独立存在，分属不同的法律制度规范。基础关系是否存在是否有效是否履行对票据关系都没有影响。这就是票据关系与票据基础关系相分离原则，票据关系的无因性就是因为这一原则而产生的。 二、票据关系无因性的表现及立法目的
上网找律师就到中顾法律网快速专业解决您的法律问题https://www.doczj.com/doc/b313324103.html,/souask/ 票据关系无因性表现为票据关系与其基础关系相互分离。票据一经产生原则上就独立于票据基础关系，票据关系一般不因票据基础关系违法或存在其他瑕疵而无效，票据持票人也无须证明票据基础关系的合法性真实性，票据债务人也不得以票据基础关系违法或存在瑕疵为由来对抗正当持票人。票据关系与票据基础关系相分离即票据关系无因性在不同基础关系中有不同表现。 1、票据关系无因性在票据原因关系中的表现 票据关系的无因性要求票据关系独立于原因关系，这种独立性表现在三个方面：（1）、票据的发行或背书行为只要具有法定要件就可产生有效票据关系，即使票据原因关系无效或被撤消票据关系仍然有效。（2）、票据权利人行使票据权利一般只以持有票据为必要条件不须证明取得票据的原因。（3）、票据债务人不得以原因关系有缺陷或有疏误或无效等事由对抗与其无直接原因关系的持票人。 2、票据关系无因性在票据资金关系中的表现 票据关系与基础关系分离的原则同样适用于票据关系与票据资金关系，就票据资金关系而言，票据关系的无因性表现在三个方面：（1）、持票人享有的票据权利不受资金关系有无的影响，只要票据关系合法有效成立，持票人就可对付款人行使付款请求权。如果付款人因与出票人无资金关系而拒绝付款，票据仍有效，持票人可转而行使追索权。（2）、付款人特别是非原因关系当事人之付款人对票据是否予承兑，付款由付款人自行选择不受资金关系影响。（3）、出票人虽与付款
你所不知道的50位VCPE大佬年龄背后的秘密：学霸、智 囊、发明达人、华尔街大玩家 注：80后当家，90后崛起，00后逆袭，整个投资圈中到处弥漫着年轻的"气息"，但行业的老同志的贡献不应否认，VC/PE的圈子发展也不是一蹴而就的。最近，年龄是一个投资圈非常热衷讨论的话题。有家机构做了个"88后基金"，表示要投遍88后创业者，让界公子有种想"撞墙"的冲动；有位80后投资人出来单干，老东家都成了LP，让同样身为80后的界公子有了"淡淡的忧伤"。年龄，一个将无数人拍死在沙滩上的话题，界公子今天就想来好好八一八。 80后当家，90后崛起，00后逆袭，整个投资圈中到处弥漫着年轻的"气息"，但行业的老同志的贡献是不应否认，VC/PE 的圈子发展也不是一蹴而就的。那些我们熟知的圈里大佬们究竟在他们年轻时做了什么，又如何在行业坚守到今天。今天，界公子就带众位看官探探究竟。 50后：学霸扎堆从记者到科学家从左至右：吴尚志、熊晓鸽、方风雷、阎焱、靳海涛 代表人物：吴尚志、熊晓鸽、方风雷、阎焱、靳海涛、卓福民、周全、宋安澜、徐小平 能在50后数上名头的大佬都不简单。最近界公子在追《历史转折中的邓小平》这部电视剧，深深觉得能在那个还在为
填饱肚子发愁的年代，能跳出固有体制，出国留学或率先涉足市场经济的人都不简单，对于这批50后的大佬们界公子不得不佩服。 众所周知，那个时代不论是创业环境、投资环境几乎与日后的70、80后们无法相比。但这批50后大佬们能够成为整个VC/PE圈中最有影响力的人物绝不是偶然。"敢为天下先"的勇气和睿智成就了今天的他们。 如果以1978年恢复高考作为一个分水岭，那么出生在50年代的大佬们可以分为学院派和实业派。前者多是在海外留学接触到现代资本市场，进而涉足VC/PE；后者多是在国内基层历练过，逐步对商业体系、资本市场有所了解，进而涉足VC/PE。 吴尚志算的上VC/PE圈中"武林盟主"。年龄稍长，"老三届"的他留学美国，华尔街浸淫多年，回国后从中金拆分出直投部到今天的鼎晖，可以说吴尚志从一开始就和金融、资本运作有着千丝万缕的联系。而他本人也是兼具学院派和实业派特点。在其投资生涯中、先后投资了中国移动、新浪网、鹰派陶瓷、南孚电池等项目，鼎晖投资在资本市场的探索也为日后国内VC/PE的一些改制指明的一条路。 学院派中最具代表性的莫过于熊晓鸽、周全、阎焱、宋安澜几人。熊晓鸽美国留学期间，在硅谷耳闻目染，从记者转为投资人的故事已成为传奇。对于熊晓鸽而言，能在90年初
票据管理规定 第一章总则 第一条为了规范票据行为 维护公司整体利益、合法权益和经济秩序 防范金融风险 依据《中华人民共和国票据法》和集团公司相关规定制定规定。 第二条本规定所称票据 是指汇票、本票 暂不使用 和支票。 第三条票据活动应当遵守法律、行政法规 不得损害社会公共利益。 第四条本规定所称票据权利 是指持票人向票据债务人请求支付票据金额的权利 包括付款请求权和追索权。 本规定所称责任 是指票据债务人向持票人支付票据金额的义务。 第五条票据上的签章 为签名、盖章或者签名加盖章。 法人和其他使用票据的单位在票据上签章 为该法人或者该单位的盖章加其法人代表人的签章。 第六条票据金额以中文大写和数码同时记载 二者必须一致 二者不一致的 票据无效。 第七条票据金额、日期、收款人名称不得更改 更改的票据无效。 第八条票据的签发、取得和转让 应当遵循诚实信用的原则 具有真实的交易关系和债权债务关系。 票据的取得 必须给付对价 即应当给付票据双方当事人认可的相对应的代价。 第九条票据上的记载事项应当真实 不得伪造、变更票据上的签章和其他记载事项的 应当承担法律责任。 第十条票据丧失 失票人可以及时通告票据的付款人挂失止付。 失票人应当在通知挂失止付后3日内 也可以在票据丧失后 依法向人民法院申请公示催告 或者向人民法院提起诉讼。 第二章汇票 第一节概念要素 第十一条汇票是出票人签发的 委托付款人在见票时或者在指定日期无条件支付确定的金额给收款人或者持票人的票据。 汇票分为银行汇票和商业汇票 银行承兑汇票和商业承兑汇票 。 第十二条汇票必须记载下列事项 一、表明“汇票”的字样 二、无条件支付的委托 三、确定的金额 四、付款人名称 五、收款人名称 六、出票日期 七、出票人签章。